En introduktion till incitamentaktier

En av de största fördelarna som många arbetsgivare erbjuder sina arbetare är förmågan att köpa företagsaktier med någon form av skattefördel eller inbyggd rabatt. Det finns flera typer av aktieköpplaner som innehåller dessa funktioner, till exempel icke-kvalificerade aktieoptionsplaner. Dessa planer erbjuds vanligtvis till alla anställda i ett företag, från toppchefer till vårdpersonal.

Det finns emellertid en annan typ av aktieoption, känd som en incitamentsaktieoption, som vanligtvis endast erbjuds nyckelpersoner och toppledning. Dessa alternativ är också vanligtvis kända som lagstadgade eller kvalificerade alternativ, och de kan få förmånsbehandling i många fall.

Key Takeaways

• Incitamentsaktieoptioner (ISO) är populära mått på ersättning för anställda som erhålls som rätt till företagsaktier.
• Det här är en viss typ av anställdsköpplan som är avsedd att behålla nyckelpersoner eller chefer.
• ISO: er har ofta mer fördelaktig skattebehandling än andra typer av anställda.

Viktiga egenskaper hos ISO: er

Incitamentaktier liknar icke-lagstadgade optioner när det gäller form och struktur.

Schema: ISO : er utfärdas på ett startdatum, kallat tilldelningsdatum, och sedan utövar den anställde sin rätt att köpa optionerna på utövningsdatumet. När optionerna har utnyttjats har medarbetaren frihet att antingen sälja aktien omedelbart eller vänta en tid innan han gör det. Till skillnad från icke-lagstadgade optioner är erbjudandeperioden för incitamentsaktier alltid 10 år, varefter optionerna löper ut.

intjänandeperioden: ISO: er innehåller vanligtvis ett intjäningsplan som måste uppfyllas innan den anställde kan utnyttja optionerna. I vissa fall används det vanliga klippschemat för tre år, där den anställde får fullständigt tillgång till alla de optioner som han eller hon har gett vid den tiden. Andra arbetsgivare använder den graderade intjäningsplanen som gör det möjligt för anställda att investeras i en femtedel av de optioner som beviljas varje år, från och med det andra året från bidraget. Den anställde är sedan fullt ägnat till alla alternativ under det sjätte året från bidrag.

Träningsmetod: Incitamentaktier liknar också icke-lagstadgade optioner genom att de kan utnyttjas på flera olika sätt. Den anställde kan betala kontanter i förväg för att utöva dem, eller de kan utövas i en kontantlös transaktion eller genom att använda en aktiebyte.

Bargain Element: ISO kan vanligtvis utnyttjas till ett pris under det nuvarande marknadspriset och därmed ge en omedelbar vinst för den anställda.

Clawback Bestämmelser: Detta är villkor som gör det möjligt för arbetsgivaren att återkalla alternativen, till exempel om den anställde lämnar företaget av en annan orsak än dödsfall, funktionshinder eller pensionering, eller om företaget självt blir ekonomiskt oförmöget att uppfylla sina skyldigheter med optionerna.

Diskriminering: Medan de flesta andra typer av planer för anskaffning av anställda måste erbjudas alla anställda i ett företag som uppfyller vissa minimikrav, erbjuds ISO vanligtvis endast till chefer och / eller nyckelpersoner i ett företag. ISO kan informellt jämföras med icke-kvalificerade pensionsplaner, som vanligtvis är inriktade på de som är högst upp i företagets struktur, i motsats till kvalificerade planer, som måste erbjudas alla anställda.

Beskattning av ISO: er

ISO är berättigade att få en gynnsamare skattemässig behandling än någon annan typ av anställdsköpplan. Denna behandling är vad som skiljer dessa alternativ från de flesta andra former av aktiebaserad ersättning. Arbetstagaren måste dock uppfylla vissa skyldigheter för att få skatteförmånen. Det finns två typer av dispositioner för ISO: er:

• Kvalificerad disposition: En försäljning av ISO-aktie som gjorts minst två år efter tilldelningsdatumet och ett år efter utnyttjandet av optionerna. Båda villkoren måste vara uppfyllda för att försäljningen av lager ska klassificeras på detta sätt.
• Diskvalificerande disposition: En försäljning av ISO-lager som inte uppfyller de föreskrivna krav på innehavstid.

Precis som med icke-lagstadgade alternativ har det inga skattekonsekvenser vid varken beviljande eller intjänande. Skattereglerna för deras utövning skiljer sig dock markant från icke-lagstadgade alternativ. En anställd som utövar ett icke-lagstadgat alternativ måste rapportera förhandlingselementet i transaktionen som intäkter som är föremål för källskatt. ISO-innehavare kommer inte att rapportera någonting; ingen skattemässig rapportering görs förrän aktien har sålts. Om aktieförsäljningen är en kvalificerad transaktion kommer den anställde endast att rapportera en kortsiktig eller långsiktig realisationsvinst på försäljningen. Om försäljningen är en diskvalificerande disposition måste den anställde rapportera alla förhandlingselement från övningen som intjänad inkomst.

Säg att Steve får 1 000 icke-lagstadgade aktieoptioner och 2 000 incitamentsoptioner från sitt företag. Träningspriset för båda är $ 25. Han utövar alla båda typer av optioner cirka 13 månader senare, när aktien handlas till 40 dollar per aktie och säljer sedan 1 000 aktier av aktier från sina incitamentsoptioner sex månader därefter, för 45 dollar per aktie. Åtta månader senare säljer han resten av aktien till 55 dollar per aktie.

Den första försäljningen av incitamentaktier är en diskvalificerande disposition, vilket innebär att Steve måste rapportera förhandlingselementet på 15 000 dollar ($ 40 faktiskt aktiekurs - 25 $ lösenpris = 15 x 1 000 aktier) som intäkter. Han kommer att behöva göra samma sak med förhandlingselementet från sin icke-lagstadgade övning, så han kommer att ha 30 000 $ extra W-2-inkomst att rapportera under träningsåret. Men han kommer bara att rapportera en långsiktig realisationsvinst på $ 30 000 ($ 55 försäljningspris - $ 25 lösenpris x 1 000 aktier) för sin kvalificerade ISO-disposition.

Det bör noteras att arbetsgivare inte är skyldiga att innehålla någon skatt från ISO-övningar, så de som tänker göra en diskvalificerande disposition bör se till att avsätta medel för att betala för federala, statliga och lokala skatter, samt social trygghet, Medicare och FUTA.

Rapportering och AMT

Även om kvalificerade ISO-dispositioner kan rapporteras som långsiktiga kapitalvinster på IRS-formuläret 1040, är ​​förhandlingselementet vid utövandet också en preferenspost för den alternativa minimiskatten. Denna skatt beräknas till filers som har stora mängder av vissa typer av inkomster, till exempel ISO-förhandlingselement eller kommunala obligationer, och är utformad för att säkerställa att skattebetalaren betalar minst ett minimumskatt på inkomst som annars skulle vara skatte- fri. Detta kan beräknas på IRS-formulär 6251, men anställda som utövar ett stort antal ISO: er bör rådfråga en skatte- eller ekonomirådgivare i förväg så att de på rätt sätt kan förutse skattekonsekvenserna av sina transaktioner. Intäkterna från försäljning av ISO-lager måste rapporteras på IRS-formulär 3921 och sedan överföras till schema D.

Poängen

Incitamentaktier kan ge betydande inkomst till sina innehavare, men skattereglerna för deras utövande och försäljning kan i vissa fall vara komplicerade. Den här artikeln beskriver bara höjdpunkterna i hur dessa alternativ fungerar och hur de kan användas. Kontakta din HR-representant eller finansiell rådgivare för mer information om incitamentsoptioner.