Komma igång med aktiescreenare

Att välja bra aktier är inte lätt. Den stora volymen av företag gör nollställning på ett bra lager svårt och mängden data på internet gör det inte lättare. I själva verket är det svårt att reda ut användbar information från alla värdelösa data. Lyckligtvis kan en aktiescreenare hjälpa dig att fokusera på de aktier som uppfyller dina standarder och passar din strategi.

Aktiescreenare är effektiva filter när du har en specifik uppfattning om vilken typ av företag du vill investera i. Det finns tusentals aktier noterade på börser bara i USA; det är helt enkelt inte möjligt att spåra dem alla på egen hand. En aktiescreenare begränsar exponeringen för endast de lager som uppfyller dina unika parametrar. I den här artikeln tittar vi på vad en aktiescreenare är och hur den kan fungera för dig.

Key Takeaways

• Aktiescreening är processen för att söka efter företag som uppfyller vissa ekonomiska kriterier.
• Genom att besvara en serie frågor och ange dina sökkriterier ger screeners dig en lista över lager som uppfyller dina krav.
• Några av de bästa gratis screenersna på webben inkluderar de som erbjuds av Yahoo! Finans, StockFetcher, Chart Mill, Zacks, Stock Rover, Google Finance och FinViz.
• Se till att du tar screenerresultaten som ett första steg och kom ihåg att göra din egen forskning också.

Hur aktiescreenare fungerar

Daghandlare använder vanligtvis aktiescreenare för att hjälpa dem att välja vilka aktier som förtjänar deras uppmärksamhet bland de tusentals tillgängliga på globala börser. Du kan använda samma verktyg för att hjälpa dig att fatta bättre beslut om aktierna där du investerar dina pengar.

Aktiescreening är processen för att söka efter företag som uppfyller vissa ekonomiska kriterier. En aktiescreenare har tre komponenter:

• En databas över företag
• En uppsättning variabler
• En screeningmotor som hittar de företag som uppfyller dessa variabler och genererar en lista över matchningar

Att använda en screener är ganska enkelt. Först svarar du på en serie frågor. De kan innehålla följande:

• Gillar du storkapital eller småkapital?
• Letar du efter aktiekurser vid hela tiden eller företag med aktier som har sjunkit i pris?
• Vilket intervall för pris / vinst-förhållande (P / E) är acceptabelt för dig?
• Letar du efter aktier i en viss bransch?

Bra screeners gör att du kan söka med nästan alla metriska eller kriterier du önskar. När du är färdig med att skriva in dina svar får du en lista med lager som uppfyller dina krav.

Genom att fokusera på de mätbara faktorer som påverkar ett aktiekurs, hjälper aktiescreenare sina användare att utföra kvantitativ analys. Med andra ord fokuserar screeningen på konkreta variabler som börsvärde, intäkter, volatilitet och vinstmarginaler samt prestationsförhållanden som P / E-kvot eller skuld / kapitalandel (D / E). Av uppenbara skäl kan du inte använda en screener för att söka efter ett företag som till exempel säger de bästa produkterna.

Screener-alternativ

Några av de bästa gratis screenersna på webben inkluderar de som erbjuds av Yahoo! Finans, StockFetcher, Chart Mill, Zacks, Stock Rover, Google Finance och FinViz. De erbjuder alla användare en serie grundläggande och avancerade screeners.

Många aktiescreenare erbjuder både grundläggande och avancerade eller gratis tjänster och premium-tjänster.

De grundläggande screenersna har en förutbestämd uppsättning variabler vars värden du anger som dina kriterier. Till exempel filtrerar en av variablerna på FinViz basic screener aktier efter marknadsvärde, vilket ger dig möjligheten att hitta företag som till exempel faller under eller överstiger 300 miljoner dollar i marknadsvärde.

Även om det finns några bra gratis screeners där ute, om du vill ha den senaste och bästa tekniken, kommer du förmodligen att behöva få ett prenumeration på en screeningtjänst.

Använda anpassningsbara skärmar

För att visa hur screeners fungerar, låt oss titta på ett exempel med FinViz gratis screener. Låt oss säga att vi letar efter ett klädföretag som handlar på New York Stock Exchange (NYSE), har en P / E-kvot under 25, har en EPS-tillväxt på över 10% under de senaste fem åren och en skuld / eget kapital förhållandet över 0, 1. Innan internet ålder skulle det ha varit ett enormt åtagande att söka företag som uppfyller alla dessa kriterier. Det kunde faktiskt ha tagit dagar. Med en screener är det dock så mycket lättare.

Så här ser screener ut på FinViz:

När vi har angett dessa kriterier i screener ger det oss de företag som gör det genom varje filter i vår sökning. En viktig punkt att notera är att dessa siffror var korrekta vid sökningstillfället, men kommer sannolikt att förändras kontinuerligt när aktiekurserna fluktuerar och nya finansiella rapporter rapporteras.

Nu när vi har resultaten från aktieskärmen har vi en kandidat som är värd att vidare analysera. Det vill säga om vi är övertygade om våra kriterier och de värden vi väljer för dem. Företag som screener ger oss är bara lika värdefulla som sökkriterierna vi anger. Det är också viktigt att komma ihåg att skärmen inte är själva analysen. Skärmen kan inte garantera att företaget som gjorde alla våra kriterier är det bästa köpet, så vi måste gräva djupare för att ta reda på mer.

Att veta vad jag ska skärma för

Den stora utmaningen med att använda screeners är att veta vilka kriterier du ska använda för din sökning. De hundratals variablerna gör möjligheterna för olika kombinationer nästan oändliga.

Screeners är extremt flexibla, men om du inte vet vad du letar efter eller varför kan de inte göra mycket för dig. För att hjälpa investerare har vissa webbplatser fördefinierade aktieskärmar som redan har angivna variabler.

Följande webbplatser erbjuder några av de bättre fördefinierade skärmarna (detta är bara några exempel på vad som finns där ute):

• Yahoo! Ekonomi: Den här webbplatsen innehåller tre förutbestämda skärmar: Undervärderade stora kepsar, Day Gainers och, mest anmärkningsvärda, Portfolio Anchors. Sökkriterierna för varje förutbestämd skärm förklaras tydligt så att du kan förstå skärmens underliggande principer.
• MSN-pengar: Den här innehåller en serie populära skärmar som kan filtreras och sorteras efter kategori.
• FinViz: Denna screener innehåller en signal-dropdown-meny som filtrerar efter kriterier som toppmottagare, nyinköp av insider och kil.

Se upp för dessa begränsningar

Även om de är användbara verktyg har aktiescreenare vissa begränsningar. Här är några saker du bör tänka på:

• De flesta aktiescreenare innehåller endast kvantitativa faktorer. Det finns fortfarande många kvalitativa faktorer att tänka på. Ingen screener ger information om saker som väntande rättegångar, arbetskraftsproblem eller kundnöjdhetsnivåer.
• Screeners använder databaser som uppdateras på olika scheman. Kontrollera alltid informationens relevans och aktualitet. Om data från en screener inte är i rätt tid kan din sökning vara meningslös.
• Se efter branschspecifika blinda fläckar. Om du till exempel söker efter låga P / E-värderingar, förvänta dig inte att många teknikföretag dyker upp.

Några andra generiska saker att se upp med dessa screeners. Några av de gratis versionerna kommer med annonser, inte till skillnad från många andra webbplatser. De måste tjäna pengar på något sätt, rätt "> investeringsmojo på. Men om du är villig att skicka ut några dollar, kommer de flesta med premiumalternativ som kan klippa ut annonserna. Många av de betalda prenumerationerna har bättre fördelar som diagram, offert i realtid och e-postvarningar.

Gör din forskning

Även om det finns fantastiska verktyg som aktiescreenare där för att göra ditt liv så enkelt som möjligt, bör du komma ihåg en sak: Ingenting slår att göra din egen forskning. Bara för att en aktiescreenare ger dig en lista över aktier som passar dina sökkriterier, ta den med ett saltkorn - precis som alla investeringsråd du får.

Som nämnts ovan kommer dessa screeners inte nödvändigtvis att veta om nyheter som påverkar vissa företag. Så använd stock screener-resultaten som en enkel utgångspunkt och arbeta därifrån. Var noga med att läsa om några av de frågor som berör de företag som listas i screenerresultaten som juridiska eller ekonomiska nyheter - allt som kan sätta en besvär i företagets slutlinje. Du kan använda den informationen tillsammans med screenerresultaten för att fatta bättre, mer informerade beslut om dina investeringar. Att kunna använda verktygen med den tillgängliga forskningen gör dig till en bättre handlare.

Poängen

Kom ihåg att aktiescreenare inte är det magiska pillret för att välja lager. Ingenting kommer någonsin att ersätta god gammaldags näsa-till-slipsten-forskning. Skärmar kan dock vara ett bra ställe att starta din forskningsprocess eftersom de kan spara tid och begränsa dina alternativ till en mer hanterbar grupp.