Hindenburg Omen
Hindenburg Omen är en teknisk indikator som utformades för att signalera den ökade sannolikheten för en börskrasch. Den jämför procentandelen nya 52-veckors högsta och nya 52-veckors lågheter med en förutbestämd referensprocent för att förutsäga den ökande sannolikheten för en marknadskrasch. Uppkallad efter Tysklands luftfartyg i Hindenburg som kraschade den 6 maj 1937 och det tänktes och befordrades av James R. Miekka.
Key Takeaways
- Hindenburg Omen är en teknisk indikator som utformades för att signalera den ökade sannolikheten för en börskrasch.
- Den jämför procentandelen nya 52-veckors högsta och låga nivåer med en förutbestämd referensprocent för att förutsäga den ökande sannolikheten för en marknadskrasch.
- Hindenburg Omen bekräftas om MCO: s under 30 dagar är negativ och avvisas om MCO blir positiv.
Förstå Hindenburg Omen
Med tanke på den inneboende uppåtriktade förspänningen som är inbyggd i sammansättningen på de flesta aktiemarknader leder varje händelse som är onormalt till ett flyg-till-säkerhetsrespons från investerare. Denna aspekt av investerarspsykologi är utan tvekan den enskilt mest relevanta faktorn som leder till stupande marknadsnedgångar eller marknadskrascher.
Hindenburg Omen letar efter en statistisk avvikelse från antagandet att under normala förhållanden gör värdepapper antingen nya 52-veckors högsta eller 52-veckors låga. Avvikelsen skulle vara om båda inträffade samtidigt. Enligt Hindenburg Omen anses en händelse som denna vara en föregångare av hotande fara för en aktiemarknad. Signalen inträffar vanligtvis under en trend, där nya höjder förväntas och nya lågheter är sällsynta, vilket tyder på att marknaden blir nervös och obeslutsam, drag som ofta leder till en björnmarknad.
Huvudkriterier för en Hindenburg Omen-signal
- Nya toppar och lågheter: Det dagliga antalet nya 52 veckors högsta och 52 veckors lågheter i ett aktiemarknadsindex är större än ett tröskelvärde (vanligtvis 2, 2 procent).
- 52-veckors toppar kan inte vara mer än två gånger de 52-veckors låga. Detta är ett måste.
- Positiv ny trend: Aktiemarknadsindexet bör fortfarande vara i en trend. Ett 10-veckors glidande medelvärde eller 50-dagars hastighetsindikator används för att indikera att detta verkligen är fallet.
- McClellan Oscillator (MCO) är negativ.
När dessa villkor är uppfyllda är Hindenburg Omen aktiv i 30 handelsdagar och eventuella ytterligare signaler under den perioden bör ignoreras. Hindenburg Omen bekräftas om MCO är negativ under 30-dagarsperioden och avvisas om MCO blir positiv.
Handlare som använder indikatorn kommer att gå korta eller gå ur långa positioner när MCO blir negativt under de 30 dagarna efter en Hindenburg Omen-bekräftelse. Genom att göra det tidigare kunde handlare ha undvikit många betydande nedgångar på marknaden. Naturligtvis bör handlare använda indikatorn i samband med andra former av teknisk analys för att ge ytterligare bekräftelse på en försäljnings- eller vinstsignal. Till exempel kan handlare leta efter en fördelning från viktiga stödnivåer innan de går kort eller tar vinst på en lång position.
Exempel på Hindenburg Omen
Följande diagram visar ett exempel på Hindenburg Omen i ett S&P 500 SPDR (SPY) diagram.
I detta exempel representerar det skuggade området där Hindenburg Omen-villkoren var uppfyllda. S&P 500 rörde sig kraftigt lägre på hög volym bara en månad efter att indikatorn föreslog att handlare skulle stötta för en björnmarknad. Handlare kunde ha lämnat sina långa positioner efter Hindenburg Omen och undvikit marknadsnedgången efter indikationen.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.