Inteckningsbedrägeri: Förstå och undvika det

Etiska kränkningar och kriminella aktiviteter i olika branscher har påverkat vår ekonomi under de senaste decennierna, särskilt inom bank-, finans- och bostadssektorn. Låt oss undersöka de komplexa etiska och kriminella frågorna kring hypoteksbedrägeri.

Vad är hypoteksbedrägeri?

Bedrägeri i sin enklaste form är avsiktlig felrepresentation och bedrägeri: En part lura en annan genom att felaktigt föreställa information, fakta och siffror. Så hypoteksbedrägeri är inte bara rovdrivna utlåningsmetoder som riktar sig till vissa låntagare.

Bostads- eller hypoteksbedrägeri kan begås av individer som har för avsikt att ockupera en fastighet som en primär bostad eller av grupper av investerare som bedrägeri via hyresfastigheter eller begår bedömningsbedrägeri när de vänder hem.

Enligt Federal Bureau of Investigation (FBI) är det någon form av "väsentlig felaktig information, felrepresentation eller underlåtenhet som rör den egendom eller potentiella inteckning som en försäkringsgivare eller långivare åberopar för att finansiera, köpa eller försäkra ett lån." Med denna arbetsdefinition ser vi att hypoteksbedrägerier kan begås av både enskilda låntagare och branschfolk. Och summorna är höga. Till exempel, i Sacramento, Kalifornien, dömdes sju personer i en hypoteksbedrägeri på 10 miljoner dollar i början av 2019.

För att förstå konsekvenserna för bostads- och fastighetsbranschen och för finansinstitut, hänvisar du bara till rubriker och litteratur om subprime-krisen 2008. Mycket av den spekulativa utlåningen som baserades på inteckningssvindel.

Varför begå hypoteksbedrägeri?

Låntagare och proffs är motiverade att begå hypoteksbedrägeri av många skäl. Vi kan beskriva de flesta av dessa skäl genom att definiera två huvudtyper - bedrägeri för bostäder och bedrägeri för vinst. Bedrägeri för bostäder begås av låntagare som ofta med hjälp av låneförmedlare eller annan personal felaktigt representerar eller utelämnar relevant information om anställning och inkomst, skuld och kredit eller fastighetsvärde och villkor med målet att få eller bibehålla fastighetsägande. Bedrägeri för vinst begås av branschpersonal som felaktiga, felaktiga eller utelämnar relevant information om deras personliga eller deras kunders anställning och inkomst, skuld och kredit, eller fastighetsvärde och villkor med målet att maximera vinsten på en lånetransaktion.

Det är här viktigt att notera att bedrägeri för vinst kan begås av alla yrkesverksamma i lånetransaktionskedjan inklusive byggmästare, fastighetsförsäljare, låneförsäljare, hypoteksmäklare, kredit- / skuldrådgivare, fastighetsvärderare, fastighetsinspektör, försäkringsagent, titelföretag, advokat och escrow agent. Industrifackmän kan också arbeta i samarbete, som ett nätverk, för att bedrägera försäkringsgivare, långivare och låntagare och maximera avgifterna och dela vinsten på alla inteckningstjänster. Dessa åtgärder motiveras antingen av önskan att få extra försäljningsprovisioner eller helt enkelt öka en investeringsposition.

Vanliga system för bedrägeribedrägeri och bedrägerier

De vanligaste investeringslånsbedrägerierna är olika typer av fastighetsförskjutning, bedrägeribedrägeri och halmköpare. Fastighetsförsäljning är i allmänhet inte olagligt när det förknippas med att köpa ett hus, hålla / fixa det och sedan återförsälja det för vinst. Å andra sidan, när en fastighet köps under marknaden och omedelbart säljs med vinst med hjälp av en korrupt bedömare som "verifierar" att fastighetens värde faktiskt är dubbelt så mycket som det ursprungliga inköpsbeloppet, anges hypoteksbedrägeri.

Key Takeaways

• Vanliga individuella bedrägeribedrägerier är identitetsstöld och förfalskning av inkomst / tillgångar, medan branschfolk kan använda bedömningsbedrägerier och luftlån för att tappa systemet.
• Predatory utlåningsverksamhet, avskärmning räddning och hypoteksreducering bedrägerier bidrog alla till den stora lågkonjunkturen 2007.
• Lånebedrägerier fortsätter att vara ett problem i Amerika. Enligt CoreLogics uppgifter, enligt CNBC i oktober 2018, beräknas ”en av varje 109 ansökningar om inteckning ha indikationer på bedrägeri.”
• Det finns professionella organisationer som övervakar och undersöker hypoteksbedrägeri, tillsammans med FBI.

I fallet med samma dagars fastighetsförsäljningssystem är titelkedjan och bedömningen ofta bedrägliga och inkluderar tre parter - säljaren, flippen och den intetanande slutköparen. Säljaren gör ett avtal med flipparen för att köpa fastigheten till lägre marknadsvärde. Flippen tillhandahåller slutköparen ett bedrägligt försäkringsåtagande för titeln, visar flipparen som ägare (även om det inte är fallet) och en utvärdering görs till det uppblåsta priset som flipparen och slutköparen har kommit överens om.

Beläggningsbedrägeri är ett system som investerare använder för att kvalificera sig för högre belåningsgrad och lägre kostnader för inköp, utöver lägre hypoteksräntor. Beläggningsbedrägeri inträffar när en låntagare hävdar att huset kommer att vara ägare-ockuperat för att få en god bankstatus när fastigheten faktiskt förblir ledig. Halmköparen använder eller tillåter någon att använda, sin identitet, kreditpoäng och inkomst för att få egendom för en annan köpare som inte kan kvalificera sig för en inteckning (eller kvalificera sig för de bästa priserna). Halmköpare används ofta av investerare, antingen frivilligt eller omedvetet, för att täcka andra former och flera lager av bedrägeri.

De vanligaste individuella bedrägeribedrägerierna är identitetsstöld och förfalskning av inkomster / tillgångar. Identitetsstöld inträffar när den verkliga köparen på ett bedrägligt sätt får finansiering med hjälp av ett ovilligt och omedvetet offer om information, inklusive personnummer, födelsedatum och adresser. Identitetsstöld i inteckningssyfte kan också omfatta stulna lönestubbar, bankregister, skattedeklarationer, W2 och förfalskade bokstäver för anställning. Till och med fastighetsägarregister kan förfalskas, och låntagare kan få en bedräglig inteckning på en fastighet som de varken äger eller äger.

Luftlån kontra bedömningsbedrägeri

De vanligaste branschprofessionella bedrägerierna med hypoteksbedrägeri är flyg- och bedömningsbedrägerier. Luftlånet är ett lån som erhålls på en obefintlig fastighet eller för en icke-befintlig låntagare. En grupp yrkesverksamma kommer ofta att arbeta tillsammans för att skapa en falsk låntagare, en falsk titelkedja och för att få en titel och en fastighetsförsäkring. Dessutom kan bedrägerikedjan innehålla telefonbanker och postlådor för att skapa falska anställningsverifieringar, hemadresser och låntagertelefonnummer. Luftlånsbedrägeriet lägger helt enkelt kontanter i förövarnas händer, och ingen egendom köps eller säljs någonsin.

Bedömningsbedrägerier involverar ofta en fastighetsmäklare, byggmästare, värderare och låneansvarig som arbetar tillsammans för att maximera ett köpeskillings- och lånebelopp för att öka sina provisioner. Å andra sidan kommer korrupta värderingar ofta att värdera en egendom för att säkerställa att en medinvesterare kan köpa tillgången.

Vissa former av rovdrivna utlåningsaktiviteter, avskärmning av räddningsskydd och minskning av hypotekslån beror starkt på ovannämnda metoder för bedrägeribekämpning. Rovdjurslån innebär vanligtvis förfalskning av långivarnas inkomster för att felaktigt återspegla deras förmåga att ta på sig ytterligare skulder. Sådana aktiviteter bidrog starkt till den stora lågkonjunkturen.

Bekämpa hypoteksbedrägeri

Det finns ingen brist på lagstiftning på lokal, statlig eller federal nivå som syftar till att minska hypoteksbedrägerier. Staterna har tagit ett stort steg nyligen genom att kräva licensansvariga för licenser och fortbildning. Dessutom är fastighets-, titel- och försäkringsbyrå licensierade och övervakade av myndigheter. Många stater kräver också regelbunden revision av bolåneutlåningsföretagens verksamhet och transaktioner för att övervaka efterlevnaden.

Professionella organisationer som Mortgage Bankers Association och National Association of Mortgage Brokers har en uppförandekod och bästa praxis som är peer-övervakade. FBI: s ekonomiska brottsenhet II övervakar också klagomål och misstänksam aktivitet i inteckningsbranschen.

Poängen

Den goda nyheten är att vi kan förbättra marknaderna genom att minska hypoteksbedrägerier. Individer måste ställa realistiska förväntningar på upplåning och hushållsupplevelse. Investerare bör sätta realistiska mål för vinsten. Branscharbetare måste sträva efter högre personliga standarder och underkasta sig peerorganisationens ansvar. Regeringar måste göra lagstiftningen mer enhetlig och förena brottsbekämpning med aktiva utredningar.