Avkastning av kapital

Vad är kapitalavkastning (ROC)?

Istället sker kapitalavkastning när en investerare får en del av sin ursprungliga investering, och dessa betalningar betraktas inte som inkomst eller kapitalvinster från investeringen.

Observera att kapitalavkastning minskar investerarens justerade kostnadsbas. När aktiens justerade kostnadsbas har reducerats till noll kommer eventuell efterföljande avkastning att beskattas som en realisationsvinst.

[Viktigt: Avkastning av kapital bör inte förväxlas med avkastning på kapital, där det senare är avkastningen på investerat kapital (och är beskattningsbart).]

01:45

Avkastning av kapital

Hur avkastning av kapital fungerar

När du gör en investering sätter du huvudstaden i arbete i hopp om att generera avkastning - ett belopp som kallas kostnadsbasen. När kapitalet returneras till en investerare är det kapitalavkastningen. Eftersom det inte inkluderar vinster (eller förluster) anses det inte beskattningsbart - det är som att få tillbaka dina ursprungliga pengar.

Vissa typer av investeringar gör det möjligt för investerare att först få tillbaka sitt kapital innan de får skattemässiga vinster (eller förluster). Exempel inkluderar kvalificerade pensionskonton som 401 (k) planer eller IRA samt kontanter som samlats in i permanenta livförsäkringar. Dessa produkter är exempel på först-in-först-ut (FIFO) genom att du får tillbaka din första dollar innan du rör vid vinster.

Kostnadsunderlag definieras som en investerares totala kostnad som betalas för en investering, och kostnadsgrunden för en aktie justeras för aktieutdelning och aktiesplit, liksom för kostnaden för provisioner för att köpa aktien. Det är viktigt för investerare och finansiella rådgivare att spåra kostnadsbasen för varje investering så att eventuell avkastning på kapitalbetalningar kan identifieras.

När en investerare köper en investering och säljer den för en vinst, måste skattebetalaren rapportera kapitalvinsten på en personlig skattedeklaration, och försäljningspriset minus investeringens kostnadsbas är försäljningsvinsten på försäljningen. Om en investerare får ett belopp som är mindre än eller lika med kostnadsbasen är betalningen en avkastning på kapital och inte en kapitalvinst.

Key Takeaways

• Return of capital (ROC) är en betalning eller avkastning som erhållits från en investering som inte anses vara en beskattningsbar händelse och inte beskattas som inkomst.
• Avkastning av kapital inträffar när en investerare får en del av sin ursprungliga investering, och dessa betalningar betraktas inte som inkomst eller kapitalvinster från investeringen.
• Kapitalet återlämnas först på vissa typer av investeringar som pensionskonton och permanenta livförsäkringar; vanliga investeringskonton ger först vinst.

Exempel på aktiesplit och kapitalavkastning

Antag till exempel att en investerare köper 100 aktier av XYZ-stamaktier till 20 USD per aktie och aktien har en 2-för-1 aktiesplit så att investerarens justerade innehav uppgår till 200 aktier till 10 USD per aktie. Om investeraren säljer aktierna för $ 15 betraktas de första $ 10 som en avkastning på kapital och beskattas inte. De ytterligare 5 USD per aktie är en realisationsvinst och redovisas på den personliga skattedeklarationen.

Factoring i partnerskapets avkastning av kapital

Ett partnerskap definieras som ett företag där två eller fler personer bidrar med tillgångar och driver ett företag för att dela i vinsten. Parterna skapar ett partnerskap med hjälp av ett partnerskapsavtal, men det kan vara svårt att beräkna kapitalavkastning för ett partnerskap.

En partners intresse i ett partnerskap spåras i partnerens kapitalkonto och kontot ökas med eventuella kontanter eller tillgångar som partneren har bidragit med, tillsammans med partnerens vinstandel. Partnerens ränta reduceras genom eventuella uttag eller garanterade betalningar och av partnerens andel av partnerskapförluster. En återkallelse upp till partnerens kapitalkonto anses vara en avkastning på kapital och är inte en beskattningsbar händelse.

När hela kapitalbalansbalansen har betalats till partneren betraktas dock eventuella ytterligare betalningar som inkomst till partner och beskattas på partnerens personliga skattedeklaration.

Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap där Investopedia erhåller ersättning.

Relaterade villkor

Vad är en icke-beskattningsbar distribution? En icke-beskattningsbar distribution är en betalning till aktieägarna och den är egentligen inte beskattningsbar. Du betalar skatten när du säljer företagets aktie. mer Låg risk, skattefri: Är ett Master Limited Partnership - MLP för verkliga? Ett master limited partnership (MLP) är ett affärsföretag som finns i form av ett börsnoterat aktiebolag. Den kombinerar skattemässiga fördelar av ett partnerskap med likviditeten i ett offentligt företag. mer Kostnadsbasis Definition Kostnadsbas är en tillgångs ursprungliga värde för skatteändamål, justerat för aktiesplit, utdelning och avkastning på kapitalutdelningar. mer Förståelse av likvidationsfördelning En likvidationsfördelning är det kapitalbelopp som returneras till investeraren eller företagets ägare när ett företag likvideras. mer Schema K-1 Ett schema K-1 är ett dokument som används för att beskriva inkomster, förluster och utdelningar från ett företags partners eller ett S-bolags aktieägare. mer Förståelse av Limited Partnership Units (LPUs) En Limited Partnership Unit (LPU) är en ägareenhet i ett börsnoterat partnerskap, eller master limited partnership (MLP). mer Partnerlänkar