Topp 4 tillväxtmarknader (NEWFX, VEIEX)

Investeringar i tillväxtmarknadsekonomier har i allmänhet en högre grad av risk än tillgångar i USA. De risker som är förknippade med många diversifierade tillväxtmarknadsfonder inkluderar tillväxtmarknadsrisk, aktiemarknadsrisk, landsrisk, regional risk, valutarisk, politisk risk och i vissa fall, aktiv förvaltningsrisk och indexeringsrisk. För att kompensera för den höga graden av risk och volatilitet tenderar tillväxtfonder att ge högre potentiell avkastning.

Diversifierade tillväxtfonder för tillväxtmarknader ger investerare professionellt exponerad exponering mot företag som gör affärer på snabbt utvecklande utländska marknader. De investerar främst i de gemensamma lager av företag med huvudkontor i länder som Kina, Brasilien, Ryssland och Indien. Fonderna kan också investera i obligationer emitterade av regeringar, myndigheter och företag med säte i dessa länder.

Det bör noteras att även definitionen av "tillväxtmarknad" varierar med världshändelser. För några år sedan befann sig båda Egypten och Turkiet på radaren för många tillväxtinvesterare. Nyare händelser har, åtminstone för närvarande, drivit dessa länder från många listor. Det kan tala om behovet av professionellt förvaltad exponering mot tillväxtmarknader och även till den risktolerans som investerare kräver.

Som sagt, följande fonder sprider sina investeringar tillräckligt stort för att de inte kan bli helt förstörda av morgondagens nyheter. De investerar inte bara direkt i företag på tillväxtmarknader. De investerar också i företag som gör affärer på tillväxtmarknader.

American Funds New World Fund Class A

American Funds New World Fund Class A (NASDAQ: NEWFX) strävar efter att ge långsiktigt kapitaltillskott genom att främst investera i gemensamma aktier i företag med hemvist i tillväxtmarknadsekonomier. NEWFX utfärdades den 17 juni 1999 av American Funds Distributors, Inc. Från och med 7 november 2018 hade NEWFX cirka 36 miljarder dollar i nettotillgångar och gavs råd från Capital Research and Management Company. NEWFX tar ut en utgiftskvot på 1, 04%.

Under normala omständigheter investerar NEWFX minst 35% av sina totala nettotillgångar i emissioner och skuldebrev för emittenter främst baserade i länder som fondens rådgivare anser vara tillväxtmarknadsekonomier. NEWFX kan investera i gemensamma aktier i alla företag, oavsett placering, så länge minst 20% av sina intäkter är hänförliga till tillväxtländer. Fonden får tilldela högst 25% av sin portfölj till icke-konvertibla skuldebrev för emittenter med hemvist i kvalificerade tillväxtländer. Från den 30 juni 2015 fördelar NEWFX 15% av sin portfölj till USA; 26% till Europa; 36, 6% till Asien och Stillahavsområdet; 7, 7% till likvida medel; och 14, 7% till andra regioner, inklusive Kanada och Latinamerika.

När det gäller modern portföljteori är NEWFX bäst lämpad för mycket risktoleranta investerare med en långsiktig investeringshorisont som söker exponering för aktier och obligationer i tillväxtmarknadsekonomier.

Vanguard Emerging Markets Stock Index Fund

Vanguard Emerging Markets Stock Index Fund (NASDAQ: VEIEX) utfärdades den 4 maj 1994 av Vanguard. För att investera i VEIEX-aktier krävs en lägsta investering på 3 000 USD. Liksom de flesta Vanguard-fonder debiterar VEIEX en låg kostnadskvot, relativt den genomsnittliga kostnadskvoten för diversifierade tillväxtmarknadsfonder, på 0, 32%. Fonden förvaltas av Vanguard Equity Investment Group och försöker tillhandahålla investeringsresultat som motsvarar resultatet av FTSE Emerging Index, dess jämförelseindex.

För att uppnå sitt investeringsmål implementerar VEIEX en indexeringsstrategi. Under normala marknadsförhållanden investerar fonden cirka 95% av sina totala nettotillgångar i gemensamma aktier i företag som omfattar FTSE Emerging Index. VEIEX hade en total nettotillgång på nästan 80 miljarder dollar från 7 november 2018. Fonden är tungt viktad mot Kina, Taiwan och Indien och fördelar 27, 10%, 13, 9% och 12, 7% av sin portfölj till dessa länder. I slutet av 2018 var dess största innehav i Tencent Holdings, Taiwan Semiconductor och Alibaba.

Fonden är en högrisk, hög belöning som är bäst lämpad för långsiktiga investerare med hög grad av risktolerans som försöker få exponering för vanliga aktier i företag med hemvist i utvecklingsländer. Dessutom är VEIEX lämplig för investerare som försöker diversifiera sina portföljer.

T. Rowe Price Emerging Markets Stock Fund

Utgivet den 31 mars 1995 försöker T. Rowe Price Emerging Markets Stock Fund (NASDAQ: PRMSX) ge investerare långsiktigt kapitalvärdighet genom att investera i undervärderade gemensamma aktier i företag med hemvist i utvecklingsländerna. PRMSX rekommenderas av T. Rowe Price Associates, Inc. och underrådas av T. Rowe Price International Ltd. Fonden tar ut en årlig utgiftskvot på 1, 23%.

Under normala marknadsförhållanden investerar PRMSX minst 80% av sina totala nettotillgångar i gemensamma lager av tillväxtföretag. Fonden implementerar en tillväxtstrategi och väljer företag utifrån deras förmåga att upprätthålla långsiktig vinsttillväxt, kassaflöden och bokförda värden. I slutet av oktober 2018 har PRMSX en nettotillgång på nästan 10 miljarder dollar.

PRMSX är tungt viktad mot Kina, Indien och Taiwan och fördelar 43, 2% av sin portfölj till dessa länder. Även om fonden erbjuder diversifierad exponering för många sektorer, är den tungt viktad mot vanliga lager av företag inom finans- och informationsteknologisektorn, som utgör över 50% av dess portfölj.

PRMSX är bäst lämpad för långsiktiga, mycket risktoleranta, tillväxtinvestorer som försöker få exponering för undervärderade gemensamma lager av företag i tillväxtländer. Investerare kan överväga PRMSX om de vill lägga till diversifiering i sina portföljer, medan de potentiellt kan generera hög avkastning på lång sikt.

Oppenheimer Developing Markets Fund Class A

Oppenheimer Developing Markets Fund Class A utfärdades 18 november 1996 av Oppenheimer Funds. Fonden rekommenderas av OFI Global Asset Management, Inc. och underrådas av Oppenheimer Funds, Inc. Investerare måste lägga in minst $ 1 000 i denna portfölj och debiteras en årlig nettokostnadskvot på 1, 32%. I slutet av 2018 hade fonden mer än 5 miljarder dollar i portföljtillgångar.

Fonden investerar huvudsakligen i gemensamma lager av företag i utvecklings- och tillväxtmarknadsekonomier. Den investerar normalt minst 80% av sina totala nettotillgångar i aktier med värdepapper i företag med affärsverksamhet på utvecklande marknader. Dess chef försöker uppnå sitt investeringsmål genom att investera i gemensamma lager av tillväxtföretag som förväntas växa snabbare än världens bruttonationalprodukt (BNP).

Fonden kompenserade för sin höga volatilitetsgrad med en genomsnittlig årlig avkastning på 10, 41%. Det är bäst lämpat för långsiktiga tillväxtinvesterare med långsiktiga investeringshorisonter som söker kapitalvärdighet genom att investera i en portfölj av aktierelaterade värdepapper i utvecklande och tillväxtmarknadsekonomier.