Varför Credit Karma är gratis och hur det tjänar pengar

Smarta konsumenter vet att deras kreditpoäng påverkar deras förmåga att få ett lån, deras hypoteksräntor, kreditkortsgodkännanden och till och med ett jobb eller en bostadsansökan. Så det är en god vana att granska din kreditrapport och göra poäng ofta - inte bara för noggrannhet utan också för att identifiera sätt att förbättra din poäng.

Enligt federala lagar har alla rätt till en gratis kreditrapport från vart och ett av de stora tre kreditrapporterande företagen - Equifax, Experian och TransUnion - var 12: e månad. För att få en kopia måste konsumenterna ansöka via AnnualCreditReport.com, den officiella webbplatsen för kreditrapport. Men dessa rapporter inkluderar inte din kreditpoäng, vilket är en viktig ekonomisk siffra som alla bör känna till. Tidigare var det enda sättet att få det genom att köpa poängen direkt från varje byrå, som ofta kom till ett rejäl pris.

Men nu grundade Credit Karma, ett San Francisco-baserat företag 2007, har skakat upp saker genom att erbjuda gratis, fortlöpande tillgång till dina kreditpoäng och rapporter från TransUnion och Equifax. Du registrerar dig med creditkarma.com och behöver inte registrera ett kreditkort som ofta är fallet med andra webbplatser.

När du är medlem kan du spåra din kredit så ofta du vill. Credit Karma tillhandahåller också gratis onlineverktyg och information som hjälper dig att förstå din poäng. Tjänsten ger också personliga tips för att förbättra din poäng, inklusive att minska ditt kreditanvändning eller förbättra dina betalningar i tid.

Varför göra allt detta gratis?

Credit Karma har gjort transparens centralt i sin affärsmodell. Företaget strävar efter att avmystifiera kredit för den genomsnittliga personen och göra det lätt att förstå.

”Företaget grundades med tron ​​att konsumenterna borde ha tillgång till sina uppgifter gratis, ” enligt en talesman. "Det är ju deras data, och de bedöms av dem i nästan varje aspekt av deras liv."

En annan del av uppdraget är att hjälpa människor att förstå sin egen ekonomiska hälsa.

"Poäng byggdes för långivare och statistiker, " säger Credit Karma grundare och VD Ken Lin. "Konsumenterna var inte den avsedda publiken."

Så vad är affärsmodellen?

Eftersom Credit Karma är ett ideellt företag och inte en välgörenhetsorganisation, hur tjänar det pengar? Du kan vara säker på att den inte säljer informationen du delar för att få dina kreditrapporter från webbplatsen. Enligt företagets webbplats kommer intäkterna från skräddarsydd, riktad annonsering av finansföretag på creditkarma.com. Dess affärsmodell bygger på att hitta en vinst för alla - konsumenten, de finansiella institutionerna som annonserar produkter och Credit Karmas egen kärnkraft.

Credit Karma har mer än 85 miljoner medlemmar från och med januari 2019, den senaste statistiken. Det har förmågan att göra robusta analyser och använda algoritmer för att välja relevanta annonser för specifika personer. För finansiella annonsörer betyder detta att webbplatsen bättre kan matcha dem med konsumenter som är mer benägna att använda sina tjänster. Credit Karma får betalt för denna blygeneration baserat på avtal med sina finansiella reklampartners.

Så här fungerar det

Genom att öppna dina kreditrapporter föreslår Credit Karma kreditprodukter baserade på din nuvarande historik. Den använder också din kreditpoäng och historik för att avgöra vilka produkter - kreditkort, lån, försäkringar och andra bankprodukter - som har höga godkännandemöjligheter.

"Om du utnyttjar den möjligheten bör vi tjäna pengar, du bör spara pengar och banken bör få en ny kund, " sa Lin i en Reddit Q&A i december 2014. "Förloraren i ekvationen var banken som laddade för mycket."

Poängen

Credit Karma är en plattform för personlig finansiering online som lovar att ta gissningen ur kredit. Det låter dig övervaka dina kreditrapporter och poäng gratis och erbjuder andra verktyg och tjänster baserade på din profil. Företaget blir kompenserat genom att matcha konsumenter med skräddarsydda produktannonser som är baserade på deras kreditprofil och sannolikheten för att de kommer att godkännas.