5 populära portföljtyper

Aktieinvesterare hör ständigt om klokheten i diversifiering. Detta koncept betyder helt enkelt att inte lägga alla dina ägg i en korg, vilket hjälper till att minska risken och generellt leder till bättre avkastning på investeringen. Det är meningsfullt att diversifiera dina hårt tjänade dollar, men det finns olika sätt att diversifiera och det finns olika portföljtyper. Det är viktigt att förstå att det krävs forskning och viss ansträngning att bygga alla sorters portfölj. Här är lite grundläggande information om fem olika portföljtyper och hur man kommer igång med var och en.

5 populära portföljtyper

Den aggresiva portföljen

En aggressiv portföljportfölj inkluderar de aktier med en hög risk / hög belöning förslag. Aktier i denna kategori har vanligtvis en hög beta eller känslighet för den totala marknaden. Högre betabestånd upplever konsekvent större fluktuationer relativt den totala marknaden. Om din enskilda aktie har en beta på 2, 0, kommer den vanligtvis att flytta dubbelt så mycket som den totala marknaden i båda riktningarna.

De flesta företag med aggressiva aktieerbjudanden befinner sig i de tidiga stadierna av tillväxt och har ett unikt värdeförslag. Att bygga en aggressiv portfölj kräver en investerare som är villig att söka sådana företag eftersom de flesta av dem, med några få undantag, inte kommer att vara vanliga hushållsnamn. Leta online för företag med snabbt accelererande vinsttillväxt har inte upptäckts av Wall Street. Den vanligaste sektorn att granska skulle vara teknik, men många företag i andra sektorer som följer en aggressiv tillväxtstrategi kan övervägas. Riskhantering blir mycket viktig när man bygger och upprätthåller en aggressiv portfölj. Att hålla förluster till ett minimum och ta vinst är nycklar till framgång i denna typ av investeringar. (För relaterad läsning, se: Fördelarna med att investera i aggressiva företag .)

Den defensiva portföljen

Defensiva aktier har vanligtvis inte hög beta och är ganska isolerade från breda marknadsrörelser. Cykliska lager är å andra sidan de som är mest känsliga för den underliggande ekonomiska konjunkturen. Till exempel under lågkonjunkturer tenderar företag som gör de grundläggande nödvändigheterna att göra bättre än de som är inriktade på motor eller lyx. Trots hur dålig ekonomi är, kommer företag som tillverkar produkter som är viktiga för vardagen att överleva. Tänk på det väsentliga i din vardag och hitta de företag som tillverkar dessa konsumentvaror.

Fördelen med att köpa cykliska lager är att de erbjuder en extra skyddsnivå mot skadliga händelser. Lyssna bara på affärsnyheterna så hör du portföljförvaltare som talar om "droger", "försvar" och "tobak." Dessa är egentligen bara korgar med lager som cheferna rekommenderar baserat på var konjunkturcykeln är för närvarande och vart de tror att den går. Produkter och tjänster för dessa företag är emellertid i ständig efterfrågan. Många av dessa företag erbjuder också en utdelning som hjälper till att minimera kapitalförluster. En defensiv portfölj är försiktig för de flesta investerare.

Inkomstportföljen

En inkomstportfölj fokuserar på att tjäna pengar genom utdelning eller andra typer av utdelningar till intressenter. Dessa företag liknar säkra defensiva aktier men borde ge högre avkastning. En inkomstportfölj bör generera positivt kassaflöde. Fastighetsinvesteringar (REIT) och master limited partnerships (MLP) är utmärkta källor för inkomstproducerande investeringar. Dessa företag returnerar en stor majoritet av sin vinst till aktieägarna i utbyte mot gynnsam skattestatus. REIT är ett enkelt sätt att investera i fastigheter utan besväret med att äga fastigheter. Tänk på att dessa bestånd dock är underkastade det ekonomiska klimatet. REIT är grupper av aktier som slår under en ekonomisk nedgång, eftersom fastighetsbyggnad och köpaktivitet torkar upp.

En inkomstportfölj är ett fint komplement till de flesta människors lönecheck eller annan pensionsinkomst. Investerare bör vara på jakt efter aktier som har fallit ur fördel och fortfarande har haft en hög utdelningspolitik. Det här är de företag som inte bara kan komplettera inkomst utan också ger kapitalvinster. Verktyg och andra långsamma tillväxtindustrier är en idealisk plats att börja din sökning. (För relaterad läsning, se: Utdelningar ser fortfarande bra ut efter alla dessa år .)

Den spekulativa portföljen

En spekulativ portfölj är närmast ett rent spel. En spekulativ portfölj ger större risk än någon annan som diskuteras här. Finansguruer föreslår att högst 10% av sina investerbara tillgångar används för att finansiera en spekulativ portfölj. Spekulativa "spelningar" kan vara initiala offentliga erbjudanden (IPOs) eller aktier som ryktas vara övertagsmål. Teknologi- eller hälsovårdsföretag som håller på att undersöka en banbrytande produkt eller ett yngre oljeföretag som håller på att släppa sina ursprungliga produktionsresultat skulle också falla i denna kategori.

Man kan hävda att den utbredda populariteten för hävstångsfonder på dagens marknader representerar spekulation. Återigen är dessa typer av investeringar lockande eftersom att välja rätt kan leda till stora vinster på kort tid. Spekulation kan vara den portfölj som, för att göra framgångsrikt, kräver mest läxor. Spekulativa aktier är vanligtvis handel, inte din klassiska köp-och-håll investering.

Hybridportföljen

Att bygga en hybridportfölj innebär att man vänder sig till andra investeringar, som obligationer, råvaror, fastigheter och till och med konst. Det är mycket flexibilitet i hybridportföljmetoden. Traditionellt skulle denna typ av portföljer innehålla blue chip-aktier och vissa högklassiga stats- eller företagsobligationer. REIT och MLP kan också vara ett investerbart tema för den balanserade portföljen. En vanlig strategi för fast ränteinvesteringsstrategi förespråkar köp av obligationer med olika förfallodag och är i huvudsak en diversifieringsmetod inom själva obligationens tillgångsslag. I grunden skulle en hybridportfölj innehålla en blandning av aktier och obligationer i relativt fasta proportioner. Denna typ av strategi erbjuder diversifiering över flera tillgångsklasser, vilket är fördelaktigt eftersom aktier och räntebärande värdepapper tenderar att ha en negativ korrelation med varandra. (För relaterad läsning, se: En introduktion till investeringsdiversificering .)

Poängen

I slutet av dagen bör investerare överväga alla dessa portföljer och besluta om rätt fördelning på alla fem. Att bygga en investeringsportfölj kräver mer ansträngning än en passiv, indexinvesterande strategi. Genom att gå ensam kommer du att behöva övervaka din portfölj (er) och återbalansera ofta, och därmed öka provisionskostnaderna. För mycket eller för liten exponering för någon portföljtyp innebär ytterligare risker. Trots den extra krävda ansträngningen, kommer att definiera och bygga en portfölj öka ditt investeringsförtroende och ge dig kontroll över din ekonomi. (För relaterad läsning, se: 4 steg för att bygga en lönsam portfölj .)