En omfattande guide till skattebehandling av Roth IRA-distributioner

Roth IRA har många fördelar jämfört med traditionella IRA. Till exempel behandlas fördelningar från traditionella IRA: er generellt som vanliga inkomster och kan bli föremål för inkomstskatt samt en ytterligare straff för tidig utdelning om tillbakadragandet sker medan IRA-ägaren är under 59½ år. En Roth IRA å andra sidan tillåter kvalificerade distributioner att vara fria från skatt och påföljder. Frågan är vilka distributioner som anses vara kvalificerade?

Expandera med kvalificerade distributioner

Först och främst kan distribution av Roth IRA-tillgångar från vanliga deltagares bidrag och från obeskattliga konverteringar tas när som helst, skatte- och strafffri. Emellertid kan utdelningar på skattepliktiga omvandlingsbelopp bli föremål för 10% tidigt utdelningsstraff. Fördelningar av intäkter som ingår i en icke-kvalificerad distribution är skattepliktiga och kan bli föremål för ytterligare 10% straff för tidig utdelning.

Det skiljer sig om vilka distributioner som är kvalificerade och därmed undantagna från skatter och påföljder. För att vara kvalificerad måste en distribution uppfylla båda följande två kategorier av krav:

1. Det inträffar minst fem år efter att Roth IRA-ägaren upprättade och finansierade sin första Roth IRA *. Och,

2. Det distribueras under en av följande omständigheter:

• Roth IRA-innehavaren är minst 59½ år när fördelningen sker
• Roth IRA-innehavaren är inaktiverad när distribution sker
• Mottagaren av Roth IRA-innehavaren får tillgångarna efter ägarens död
• De utdelade tillgångarna kommer att användas för köp eller ombyggnad av ett första hem för Roth IRA-innehavaren eller en kvalificerad familjemedlem. Detta är begränsat till 10 000 USD per livstid. Kvalificerade familjemedlemmar inkluderar följande:
  • Roth IRA-innehavaren
  • Roth IRA-innehavarens make
  • barnen till Roth IRA-innehavaren och / eller hans eller hennes make
  • barnbarnet till Roth IRA-innehavaren och / eller hans eller hennes make
  • föräldern eller andra förfäder till Roth IRA-innehavaren och / eller deras make

* För detta ändamål räknas alla Roth IRA: er för en individ för att bestämma femårsperioden. Om till exempel en person etablerade en Roth IRA på ABC Brokerage 2017 och etablerade en andra Roth IRA på XYZ Brokerage 2018, börjar femårsperioden 2017. Femårsperioden börjar med årets första dag för vilket det första bidraget lämnades. Till exempel, om det första Roth IRA-bidraget gjordes för 2017, börjar femårsperioden 1 januari 2017. Detta gäller även om 2017-bidraget hade gjorts 2018 senast den 15 april 2018.

Hur icke-kvalificerade distributioner beskattas

Skatteeffekterna av en icke-kvalificerad distribution beror på källan till Roth IRA-tillgångar. Det finns fyra möjliga källor till Roth IRA-tillgångar:

• Regelbundna deltagares bidrag och överlåtelse av bas från utsedda Roth-konton
• En Roth-omvandling eller överlåtelse av skattepliktiga tillgångar (förutbetalda tillgångar från traditionella IRA, SEP IRA, ENKEL IRA och arbetsgivarplaner som kvalificerade planer, 403 (b) och statliga 457 (b) planer.) Dessa tillgångar beskattas när de konverteras eller rullas över till Roth IRA
• En Roth-konvertering eller överlåtelse av icke-skattepliktiga tillgångar (Basbelopp i traditionella IRA och tillgångar efter skatt från arbetsgivarplaner såsom kvalificerade planer och 403 (b) planer). Dessa tillgångar är inte föremål för inkomstskatt när de konverteras till en Roth IRA
• Intäkter på alla Roth IRA-tillgångar och rollover av intäkter från en icke-kvalificerad distribution från ett utsedd Roth-konto

För att bestämma källan till tillgångar som distribueras från en Roth IRA, använder IRS beställningsregler. Enligt beställningsreglerna fördelas tillgångar från en Roth IRA i följande ordning (när tillgångarna från en källa har slut, fördelas tillgångarna från nästa källa):

1. Regelbundna RRA-deltagares bidrag
2. Skattepliktiga omvandlings- och rolloverbelopp
3. Icke-beläggningsbara konverterings- och rolloverbelopp
4. Intäkter på alla Roth IRA-tillgångar

Enligt beställningsreglerna som gäller för Roth IRA: er, anses bidrag alltid dras tillbaka först. Roth-konverteringsbelopp anses inte fördelade förrän alla bidragsbelopp har fördelats; intäkterna anses inte fördelade förrän allt bidrag - och sedan alla konvertering - belopp har delats ut.

Fördelningar av Roth IRA-tillgångar från vanliga deltagares bidrag och från icke-skattbara omvandlingar av en traditionell IRA kan tas när som helst, skatte- och strafffri. En icke-kvalificerad fördelning av beskattningsbara traditionella IRA-omvandlingstillgångar kan bli föremål för påföljder för tidig distribution. Och slutligen kan en icke-kvalificerad vinstfördelning bli föremål för inkomstskatt och straff för tidig distribution. Följande illustration visar när skatter och straff för tidig distribution gäller för icke-kvalificerade distributioner.

Ett verkligt exempel på distributioner

John etablerade sin första Roth IRA 2016 och gjorde ett deltagande bidrag på $ 5 000 per år. 2016 konverterade han sina traditionella IRA-tillgångar till sin Roth IRA. År 2018 är John 55 år gammal, och balansen i John's Roth IRA vid den tiden representeras enligt följande:

John vill veta skattekonsekvenserna om han skulle distribuera tillgångar från sin Roth IRA 2018. Kom ihåg att tillgångar fördelas i följande ordning: (1) deltagares bidrag, (2) omvandlingar och (3) intäkter. Vi kommer att använda exempel på olika 2018-fördelningsbelopp från John's Roth IRA för att visa deras skattebehandling.

Distribution på 10 000 $

Om John tar ut en utdelning på 10 000 dollar kommer den att vara skatte- och strafffri på grund av följande skäl:

• Enligt beställningsreglerna kommer Johns distribution från hans vanliga deltagares bidrag tills dessa är slut.
• Enligt bestämmelserna är distributionen av regelbundna bidrag alltid skatte- och strafffri, oavsett när distributionen sker. Det finns ingen väntetid.

Distribution på 25 000 dollar

Om John tar en utdelning på $ 25 000 kommer de första 10 000 $ från hans vanliga Roth IRA-bidrag och är därför skatte- och strafffri. De ytterligare 15 000 $ kommer emellertid från hans beskattningsbara konverteringsförmögenhet. Eftersom dessa tillgångar beskattades när de konverterades kommer det inte att finnas någon inkomstskatt vid utdelningen.

Även om dessa tillgångar inte belastas med inkomstskatt, utsätts de för 10-procentig fördelning för tidig utdelning, såvida det inte har gått fem år sedan tillgångarna konverterades. Tyvärr har det inte gått fem år sedan John konverterade. Men straffet kan fortfarande upphävas om John uppfyller ett av undantagen, som inkluderar följande:

• Han är minst 59½ år när fördelningen sker
• John är inaktiverad när distributionen sker
• Johns mottagare fördelar tillgångarna efter Johns död
• John använder tillgångarna för stödberättigande medicinska kostnader som han inte återbetalades för
• Johns distribution är en del av ett SEPP-program
• John använder tillgångarna för utgifter för högre utbildning
• John använder tillgångarna för att betala för sjukförsäkring efter att ha tappat sitt jobb
• Johns tillgångar fördelas som ett resultat av en IRS-avgift
• Beloppet rullas över inom 60 dagar, om det är berättigat

Om John inte uppfyller något av dessa eller andra undantag, kommer de ytterligare $ 15 000 att bli föremål för en 10% tidig utdelningsstraff.

Utdelning på $ 70 000

Liksom de första 10 000 $ som delades ut i de två föregående exemplen är de första 10 000 $ här skatte- och strafffri. De nästa 50 000 USD kommer att hänföras till skattepliktiga konverteringstillgångar, som inte kommer att belastas inkomstskatt eftersom de beskattades när de konverterades. Emellertid är $ 50 000 föremål för 10% fördelning för tidig utdelning, såvida det inte har gått fem år sedan tillgångarna konverterades (vilket inte är fallet i det här exemplet), eller om John uppfyller ett av de undantag - av vilka några är listade ovan under exemplet ' Distribution på 25 000 $' . De ytterligare 10 000 USD hänförs till icke-skattbara konverteringstillgångar. Dessa kommer inte att bli föremål för skatter eller straff för tidig distribution eftersom inget avdrag tillåtits när de bidrog till den traditionella IRA.

Utdelning på 75 000 dollar

Återtagna belopp på upp till $ 70 000 kommer att behandlas som i exemplet ovan. Eftersom John inte har haft sin Roth IRA på fem år kommer inkomsten ($ 5 000) att belastas med inkomstskatt. Återtagandet kommer också att omfattas av 10% -straffet om inte John är berättigad till ett undantag.

Följande diagram sammanfattar skattebehandlingarna av tillgångarna i John's Roth IRA :

* Varje konvertering har sin egen femårsperiod: För en konvertering som inträffar 2017 slutar femårsperioden 31 december 2016. För en konvertering som sker 2018 slutar femårsperioden 31 december 2017.

Skattebehandlingsdiagram

Följande diagram sammanfattar skattebehandlingen av alla möjliga Roth IRA-distributioner:

Poängen

Om en IRA-innehavare slutför flera Roth-omvandlingar, bestäms femårsperioden separat för varje omvandling. För att bestämma kvalificerade distributioner finns det bara en femårsperiod; det börjar aldrig om igen. Om ett överskottsbidrag görs till en Roth IRA och senare tas bort, kan detta bidrag inte användas för att bestämma femårsperioden för kvalificerade distributioner.

Ansvaret för att bestämma skatten och / eller straffbehandlingen av distribuerade Roth IRA-tillgångar ligger på Roth IRA-ägaren. Roth IRA-ägare bör se till att de håller korrekt register över sina Roth IRA-transaktioner och att de arkiverar gällande skatteformulär till IRS vid rätt tidpunkt.

Bara för att du kan dela ut dina pensionstillgångar innan du når pensionsåldern betyder inte att vi förespråkar att göra det. Enskilda skattebetalare måste söka kompetent professionell hjälp för att se till att det är en bra idé och att Roth IRA-transaktioner hanteras korrekt.