Kvantitativ handelsdefinition
Kvantitativ handel består av handelsstrategier baserade på kvantitativ analys, som förlitar sig på matematiska beräkningar och nummerskränkning för att identifiera handelsmöjligheter. Pris och volym är två av de vanligare dataingångarna som används i kvantitativ analys som huvudingångar till matematiska modeller.
Eftersom kvantitativ handel vanligtvis används av finansinstitut och hedgefonder är transaktionerna vanligtvis stora och kan innebära köp och försäljning av hundratusentals aktier och andra värdepapper. Kvantitativ handel används emellertid oftare av enskilda investerare.
Grunderna i kvantitativ handel
Pris och volym är två av de vanligare dataingångarna som används i kvantitativ analys som huvudingångar till matematiska modeller.
Kvantitativa handelstekniker inkluderar högfrekvent handel, algoritmisk handel och statistisk arbitrage. Dessa tekniker är snabba och har vanligtvis kortsiktiga investeringshorisonter. Många kvantitativa handlare är mer bekanta med kvantitativa verktyg, till exempel rörliga medelvärden och oscillatorer.
Förstå kvantitativ handel
Kvantitativa handlare utnyttjar modern teknik, matematik och tillgången på omfattande databaser för att fatta rationella handelsbeslut.
Kvantitativa handlare tar en handelsteknik och skapar en modell av den med hjälp av matematik, och sedan utvecklar de ett datorprogram som tillämpar modellen på historisk marknadsdata. Sedan backtestas modellen och optimeras. Om gynnsamma resultat uppnås implementeras systemet sedan i realtidsmarknader med verkligt kapital.
Hur kvantitativa handelsmodeller fungerar kan bäst beskrivas med hjälp av en analogi. Tänk på en väderrapport där meteorologen förutspår en 90% risk för regn medan solen skiner. Meteorologen härledar denna motintuitiva slutsats genom att samla in och analysera klimatdata från sensorer i hela området.
En datoriserad kvantitativ analys avslöjar specifika mönster i data. När dessa mönster jämförs med samma mönster som avslöjats i historiska klimatdata (backtesting), och 90 av 100 gånger resultatet är regn, kan meteorologen dra slutsatsen med förtroende, därav 90% prognosen. Kvantitativa handlare tillämpar samma process på den finansiella marknaden för att fatta handelsbeslut.
Key Takeaways
- Kvantitativ handel är en strategi som använder matematiska funktioner för att automatisera handelsmodeller. I denna typ av handel tillämpas backtestdata på olika handelsscenarier för att upptäcka möjligheter till vinst.
- Fördelen med kvantitativ handel är att den möjliggör optimal användning av backtestade data och eliminerar emotionellt beslutsfattande under handeln. Nackdelen med kvantitativ handel är att den har begränsad användning. En kvantitativ handelsstrategi förlorar sin effektivitet när marknadsförhållandena förändras.
Exempel på kvantitativ handel
Beroende på näringsidkarens forskning och preferenser kan kvantitativa handelsalgoritmer anpassas för att utvärdera olika parametrar relaterade till ett lager. Tänk på fallet med en näringsidkare som tror på investeringar i fart. Hon kan välja att skriva ett enkelt program som väljer ut vinnarna under en uppåtgående fart på marknaderna. Under nästa marknadsuppgång kommer programmet att köpa dessa aktier. Detta är ett ganska enkelt exempel på kvantitativ handel. Vanligtvis används ett sortiment av parametrar, från teknisk analys till värdelager till grundläggande analys, för att välja ut en komplex blandning av lager som är utformade för att maximera vinsten. Dessa parametrar är programmerade till ett handelssystem för att dra fördel av marknadsrörelser.
Fördelar och nackdelar med kvantitativ handel
Målet med handeln är att beräkna den optimala sannolikheten för att genomföra en lönsam handel. En typisk handlare kan effektivt övervaka, analysera och fatta handelsbeslut på ett begränsat antal värdepapper innan mängden inkommande data överväger beslutsprocessen. Användningen av kvantitativa handelstekniker belyser denna gräns genom att använda datorer för att automatisera övervaknings-, analys- och handelsbeslut.
Att övervinna känslor är ett av de mest genomgripande problemen med handeln. Oavsett om det är rädsla eller girighet, när handel handlar känslor endast för att kväva rationellt tänkande, vilket vanligtvis leder till förluster. Datorer och matematik har inte känslor, så kvantitativ handel eliminerar detta problem.
Kvantitativ handel har sina problem. Finansmarknaderna är några av de mest dynamiska enheter som finns. Därför måste kvantitativa handelsmodeller vara lika dynamiska för att vara konsekvent framgångsrika. Många kvantitativa handlare utvecklar modeller som tillfälligt är lönsamma för det marknadsförhållande som de utvecklades för, men de slutligen misslyckas när marknadsförhållandena förändras.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.