Topp 4 skäl att spara för pensionering nu

Det finns dussintals ursäkter för att inte spara för pensionering, och de låter alla bra. Du kan ha några av dina egna. Men du vet att du borde göra det. Här är fyra goda skäl att spara för pension:

• Du vill inte lita på social trygghet.
• Du vill inte vara en börda för dina barn.
• Du har tillgång till ett uppskjuten pensionskonto som minskar skatten du betalar.
• Den sammansatta effekten av att investera i det kontot över tid kan ge dig en mer bekväm och lyckligare pension.

Låter bra? Tänk mer på dessa fyra faktorer.

Förlitar sig på social trygghet

Socialförsäkring var inte utformad för att vara någons enda inkomst vid pensionering. Enligt Socialförvaltningen ersätter dess betalningar ungefär 40% av den genomsnittliga lönearbeteens inkomst efter att han gått i pension. Och tillägger det, "de flesta finansiella rådgivare säger att pensionärer kommer att behöva cirka 70% till 80% av sina arbetsinkomster för att leva bekvämt i pension."

Key Takeaways

• Uppskjuten skatteskatt kan vara nyckeln till en bekväm pensionering, och dessa typer av konton mjukar upp din disponibla inkomst.
• Med tiden kommer du att njuta av fördelarna med blandningseffekten.
• Om du har råd med omedelbar påverkan på lön till hemmet, kan Roth IRA vara ett ännu bättre alternativ för pensionssparande.

Så det finns en tumregel: Även med social trygghet måste du komma med cirka 60% av de inkomster du behöver för att leva bekvämt när du går i pension.

Att leva med dina barn

Om du har barn skulle du förmodligen inte ha något att spendera så mycket tid med dem som du kan. Men du förmodligen också vill att det ska ske efter din bedömning. Att behöva bo med barnen för att du inte har råd att bo självständigt är inte hur de flesta vill spendera sina pensionsår.

40%

Den uppskattade andelen pensionskostnader som socialförsäkringen täcker.

Om du inte vinner lotteriet eller får en stor arv måste du spara tillräckligt för att täcka dina utgifter under dina pensionsår.

Antalet investeringsmöjligheter där ute är oändliga, men när det gäller pensionering bör ditt initiala fokus vara på de som skapades med pensionssparande i åtanke, och det är det skatteskattade pensionskontot. Även om det generellt är bra att spara, kan den sammansatta effekten av att spara på ett skatteavskjutet konto inte överskattas. Varför?

• Det minskar mängden skatter du är skyldig på inkomst för varje år du investerar i den.
• Det låter dig skjuta upp eller till och med undvika de skatter du är skyldiga på de intäkter som uppkommer på dina investeringar.
• Det ger intäkter på intäkterna, vilket skapar en sammansatt effekt som inte finns i ett vanligt sparkonto.

Spara på ett skatteskattet pensionskonto

Om du arbetar för ett företag kan du ha tillgång till ett företagssponserat pensionskonto som en 401 (k) -plan. Det kan vara din bästa möjliga affär för pensionssparande om företaget matchar en del av ditt bidrag. Den genomsnittliga företagsmatchen är 3% medan vissa företag erbjuder mer och andra ingenting alls.

Om du är egenföretagare eller driver ditt eget företag kan du fortfarande bidra till ett skatteskattet pensionskonto. Du kan öppna en traditionell IRA eller en Roth IRA hos alla finansiella tjänsteföretag eller banker.

I alla fall kan du bidra med upp till 6 000 dollar på ett pensionskonto och njuta av antingen den omedelbara skattelättnaden för en traditionell IRA eller skatteuppdelningen efter Ruth IRA. Beloppet ökar med 1 000 dollar per år om du är 50 år eller äldre.

Här är ett exempel:

• Adam tjänar 50 000 dollar per år.
• Hans inkomstskattesats är 22%.
• Han får betalt varje vecka.
• Han bidrar med 10% av sin lön till sitt 401 (k) konto varje löneperiod.
• Adams veckobidrag till hans 401 (k) kommer att vara $ 100.
• Hans lönecheck skulle reduceras med endast 78 dollar.

Om han inte investerade någonting skulle Adam tjäna 962 dollar i veckan och ta hem cirka 750 dollar. Om han investerar 100 $ per vecka i ett skatteskattet konto tar han hem cirka 672 $ per vecka. Han tar hem 78 $ mindre men han har 100 $ mer på sitt konto. (Detta förutsätter att hans företag inte bidrar med något till kontot.)

När hans lön växer kommer hans bidrag att växa. När hans bidrag växer, kommer hans saldo att växa och kommer att dra nytta av den sammanslagna effekten av skatteskattande besparingar.

Skattbesparingar över tid

Säg att du bidrar med $ 15 000 till ditt 401 (k) konto varje år, vilket tjänar en avkastning på 8%. Antag att din skattesats är 24% och att du investerar dessa bidrag under en 20-årsperiod. De uppskattade nettoresultaten, jämfört med effekten av att lägga till dessa belopp till dina vanliga sparkonton istället för till en 401 (k), skulle vara följande:

• Genom att lägga till beloppen till ditt skatteskattade konto istället för ditt vanliga sparkonto sparar du 47 073 USD i skatter under 20 år.
• Om du lägger till dina besparingar på ett vanligt sparkonto beskattas de intäkter som uppkommer på dessa belopp under det år dessa belopp tjänas. Detta minskar det belopp du har tillgängligt för att återinvestera med det skattebelopp du måste betala för dessa belopp.

Den sammansatta effekten

Antag att du investerar $ 50 000 och det samlar in vinster till en takt på 8%. Detta ger en vinst på $ 4 000. Om din skattesats är 22%, uppgår det till 880 $ som betalas till skattemyndigheterna, vilket lämnar 53, 120 $ för att återinvestera. Inte bara skulle du betala mindre i skatter utan värdet på dina investeringar skulle bli ännu större till följd av den sammansatta effekten av skatteuppskjuten tillväxt:

• Cirka 630 000 dollar om du sparat beloppet på ett skatteavskjutet konto
• Cirka 580 000 dollar om du sparat beloppet på ett konto efter skatt

Dessa siffror är övertygande och blir ännu mer om inkomstperioden är längre och det sparade beloppet större.

Om Roth IRA

Allt ovanstående handlar om fördelarna med skatteskattade pensionssparekonton. Men om du har möjlighet att bidra med inkomst efter skatt till ett pensionskonto är det väl värt att överväga. Det är per definition Roth IRA.

De pengar du bidrar till en Roth IRA beskattas i förväg, inte efter att du har tagit ut dem. Det kan verka som en stor hit på din disponibla inkomst. Men pengarna på ett Roth-konto är skattefria när du tar ut dem efter pensioneringen. Det vill säga, inte bara är du skyldig ingen skatt på ditt bidrag, du är inte skyldig några skatter på de investeringsinkomster som dina pengar har tjänat.