Vad är MoneyLion och hur tjänar det pengar?

MoneyLion är ett fem år gammalt privat fintech-företag som erbjuder utlåning, finansiell rådgivning och investeringstjänster till konsumenter. MoneyLions målmarknad grundades 2013 och är 70% av amerikanska konsumenter, en grupp som i genomsnitt har mindre än 2 000 dollar i besparingar. Företagets mål är att optimera konsumenternas pengehantering och besparingar, samtidigt som de ökar deras kredit. Över 93% av MoneyLion Plus-medlemmarna är första gången investerare, enligt en företagsrapport som publicerades mars 2018.

Företaget tjänar merparten av sina pengar genom sin låneföretag, blygenerering från användare på sin webbplats och nyligen lanserade månatliga prenumerationstjänster. Personer som använder MoneyLions tjänster börjar som besökare och väljer att antingen använda plattformen gratis eller köpa sina premiumkonsumenttjänster via premiummedlemskap och låneapplikationer.

MoneyLions grundande

Företaget bildades i New York av ett team av teknikspecialister och finansiärer, som utvecklade företagets analys- och maskininlärningsteknik för att erbjuda skräddarsydda råd till individer baserat på deras utgiftsmönster. MoneyLion erbjuder också konsumenter tillgång till små lån för att hjälpa dem att hantera svängande månatliga inkomster och utgifter. Kunderna får poäng genom ett belöningsprogram för att göra saker som att ansluta ett bankkonto eller hålla kreditutnyttjandet lågt. MoneyLions system efterliknar poängförtjänta kreditkortsprogram som Chase Ultimate Rewards eller Amex Membership Rewards.

Grundare och stödjare

MoneyLion är chef för medgrundare och VD Diwakar Choubey, som tidigare arbetat på Wall Street, där han hade ledande befattningar på företag inklusive Goldman Sachs, Citadel och Barclays Capital. Chief Information Officer Pratyush Tiwari och Chief Technology Officer Chee Mun Foong är också grundare. I ett press för att utöka konsumentbanktjänster via mobiltelefon anställde MoneyLion nyligen veteran Jon Stevenson, tidigare chef för alternativa investeringar i Stifel Financial, som chef för bank- och förmögenhetsavdelningen, enligt ett nyligen tillkännagivande.

Företaget har verksamhet på fyra kontor över hela världen, inklusive huvudkontoret i Manhattan, San Francisco, Salt Lake City och Kuala Lumpur, Malaysia.

Företaget har samlat in fyra finansieringsrundor på totalt 67, 5 miljoner dollar, med den sista serie B-omgången som samlade in 42 miljoner dollar den 4 januari 2018 per TechCrunch. Edison Partners var den främsta investeraren, vilket innebär att de totala investeringarna uppgick till 27 miljoner dollar. Andra stödjare inkluderar Fintech Collective, Grupo Sura, Greenspring Associates och Sanhua Capital.

Dessa medel har varit avgörande för att hjälpa MoneyLion att tävla inför en växande armé av stora och små fintech-konkurrenter. Det är oklart om företaget tjänar vinst eller vad det uppskattade marknadsvärdet är.

MoneyLions kritiker

För att vara säker är inte alla konsumenter nöjda med MoneyLion. Plattformen har ett 4-stjärnigt betyg på TrustPilot, en populär webbplats för konsumentgranskningar, sidor med negativa recensioner kritiserar företaget för dålig kundservice, långsammare än utlovade fondöverföringar och andra kontoproblem.

Plattformens tillväxt hade varit snabb trots dessa klagomål.

Lån är huvudinkomstföraren

De flesta av MoneyLions intäkter genereras genom dess låneföretag, som hittills har uppkommit till över 200 000 lån, per företagets webbplats. I mitten av februari 2018 nådde sin mobilplattform 2 miljoner kunder, säger företaget. I en intervju med LendAcademy i mars indikerade VD Choubey att 2, 2 miljoner människor hade laddat ner MobileLions app och 1, 3 miljoner hade anslutit den till sitt bankkonto. Enligt ett bolagsmeddelande i oktober hade företaget samlat 3 miljoner medlemmar.

Snabblån

Förutom att tillhandahålla verktyg för att spåra utgifter, besparingar och hantera kredit, utökar företaget sin fintech-franchise genom att tillhandahålla låga kostnads- och investeringstjänster genom sitt MoneyLion Plus-abonnemang. Denna tjänst erbjuder lån upp till $ 500 till en årlig procentsats på 5, 99% eller lägre utan en kreditkontroll, som ska betalas över 12 månader. Företaget kan erbjuda låga räntor genom att använda mäklarkonton som säkerhet och lånen kan finansieras inom 15 sekunder efter en ansökan, enligt MoneyLion.

MoneyLion Plus prenumerationstjänst

MoneyLion Plus, som startades i december 2017, ger investeringar, lån och kontroller av konton till ett enda prenumerationsbaserat medlemskap. MoneyLion drar automatiskt ut $ 79 från en konsumentkonto per månad, sätter in $ 50 på sina investeringskonton och tar 29 $ som en månadsavgift. Användare får 1 $ kontant tillbaka för varje daglig inloggning, vilket innebär att användare som kommer ihåg att logga in varje dag och bläddra igenom några få skärmar i princip får tjänsten gratis. Dess hanterade investeringskonto flyttar sparade pengar till en portfölj av ETF: er och debiterar inte förvaltningsavgifter.

Lead Generation Service

Startup får också intäkter från sin ledningsgenerationsverksamhet, genom vilken den rekommenderar andra finansiella tjänsteerbjudanden till konsumenter som kan dra nytta av dem per TechCrunch. Partners inkluderar relaterade företag som kreditövervakningsföretag. MoneyLion har också sponsringsavtal med organisationer som NASCAR.