Blotter
En blotter är ett register över affärer och detaljerna om de affärer som gjorts under en tidsperiod (vanligtvis en handelsdag). Detaljerna för en handel kommer att innehålla saker som tid, pris, beställningsstorlek och en specifikation av om det var en köp- eller säljorder. Blottaren skapas vanligtvis genom ett handelsprogram som registrerar handeln genom ett dataflöde.
Förstå Blotters
Syftet med en handelsblotter är att noggrant dokumentera handel så att de kan granskas och bekräftas av en näringsidkare eller mäklare. Blottaren används på aktiemarknaden, valutamarknaden och obligationsmarknaden. Det kan anpassas utifrån användarens behov. En handelsblotter används också på option- och råvarumarknaden.
En mäklare tillhandahåller vanligtvis en blotter till sina handlare som ett program. En blotter inkluderar vilken säkerhet som handlades, tid för handel, kvantitet och pris för försäljning eller köp, ECN-marknaden handeln inträffade över och om det var en köp, försäljning eller kortorder.
Blottaren indikerar också om en handel avgjordes på lämpligt sätt och inkluderar beställningar som hade angetts men avbrutits innan de fylldes. Handlaren kan anpassa vilka detaljer som ska visas på blottaren. En mäklare använder en blotter för att föra register över alla transaktioner i händelse av att något problem med en handel uppstår.
Key Takeaways
- En blotter är en registrering av handelsdetaljer och skapas vanligtvis genom ett handelsprogram.
- Det kan användas för en mängd olika syften. Handlare använder den för att utvärdera och analysera sina handelspositioner i slutet av en dag medan tillsynsmyndigheter som SEC använder det för att upptäcka fall av olaglig handel.
Hur används blotters?
En blotter kan användas med eller i stället för en handelsdagbok av handlare som använder den för att förbättra sina handelsmetoder och strategier. I slutet av en handelsdag kommer handlare vanligtvis att använda blottaren för att granska hur väl de presterade. Blottaren kan sorteras igenom för att granska områden som han / hon kunde ha gjort bättre i, till exempel timing med poster och / eller utgångar.
Efterlevnadsavdelningar och tillsynsmyndigheter, såsom Securities Exchange Commission (SEC), sorterar också blottaren för att upptäcka om någon olaglig handel har skett. Sorteringen kan göras på många sätt för att avslöja eventuella avvikelser i handeln. Under en SEC-granskning används handelsblotters av företag för att visa ett register över sina affärer efter investeringstyp. Till exempel kommer en separat handelsblotter att användas för aktier och en annan för räntebärande värdepapper och så vidare.
Om vissa affärer genomfördes på aktier på vaklistan eller listan med begränsad handel, kan detta indikera insiderhandel. Blotters kan också visa vissa portföljförvaltare som visar favoritism att välja klienter om - vissa klientkonton på blottaren ofta har lönsamma affärer; kundkonton har betydande olika köp- eller försäljningspriser av samma säkerhet; vissa typer av konton som har högsta provisionskostnader prioriteras framför andra konton i handeln; etc.
Dessutom kan en portföljförvaltare som är involverad i investeringsstrategi som avviker från den strategi som avslöjas för kunder hittas genom en blotter. Till exempel är en antagen köp och innehavsportfölj som faktiskt bara har kortfristiga värdepapper en röd flagga.
All ovanlig handelsaktivitet som markeras på en blotter kommer att undersökas vidare för att avgöra om någon felaktig handling har genomförts.
Exempel på en blotter
Investeringsföretaget ABC förbereder sig för en SEC-revision. Det separerar sina transaktioner efter investeringstyp och genererar en handelsblotter för varje investering under den tidsperiod som SEC begär. Varje excelblad innehåller detaljer om handeln som visas nedan.
| Kundnamn | Handelsnamn | Avtalsdatum | Köpa/ Sälja | CUSIP | säkerhet Symbol | säkerhet Desc. | Kvantitet | Enhetspris | Rektor/ Fortsätter | Total Provision | avgifter | Nettoinkomster | Mäklare |
När det gäller räntebärande värdepapper, såsom obligationer, läggs en extra kolumn som kallas Upplupen ränta till arket.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.