Definition av nettoränta (NIRD)
Nettoräntedifferensen (NIRD) på internationella valutamarknader är skillnaden i räntesatser i två olika ekonomiska regioner. Till exempel, om en handlare är lång NZD / USD-paret, äger han eller hon Nya Zeelands valuta och lånar den amerikanska valutan. Dessa Nya Zeelands dollar kan placeras i en Nya Zeelands bank medan de samtidigt tar ett lån för samma belopp från den amerikanska banken. Nettoräntedifferensen är skillnaden i intjänade ränta och eventuella ränta som betalas när du håller valutaparets position.
I allmänhet mäter en räntedifferens (IRD) kontrasten i räntor mellan två liknande räntebärande tillgångar. Handlare på valutamarknaden använder räntedifferenser vid prissättning av valutakurser. Baserat på räntepariteten kan en näringsidkare skapa en förväntan på den framtida växelkursen mellan två valutor och sätta premien, eller rabatten, på de aktuella futurekontrakten på marknaden. Nettoräntedifferensen är specifik för användning på valutamarknader.
Differensen för räntenettot förklarades
Nettoräntedifferensen är en nyckelkomponent i transporthandeln. En valutahandel är en strategi som valutahandlare använder i ett försök att dra nytta av skillnaden mellan räntor, och om handlare är långt ett valutapar, kan de kunna dra nytta av en ökning av valutaparet. Medan bockhandeln tjänar ränta på nettoräntedifferensen, kan en rörelse i det underliggande valutaparets spridning lätt falla (som det historiskt har) och riskera att utplåna fördelarna med bärhandeln som leder till förluster.
Valutabehandlingen är fortfarande en av de mest populära handelsstrategierna på valutamarknaden. Det bästa sättet att först genomföra en transporter är att bestämma vilken valuta som ger en hög avkastning och vilken erbjuder en lägre. De mest populära transporterna handlar om att köpa valutapar som AUD / JPY och NZD / JPY, eftersom dessa har räntespreadar som vanligtvis är mycket höga.
Exempel på nettodifferens för handel med ränta
NIRD är det belopp som investeraren kan förvänta sig att tjäna med en transporthandel. Säg att en investerare lånar 1 000 dollar och omvandlar fonderna till brittiska pund, vilket låter honom köpa en brittisk obligation. Om den köpta obligationen ger 7% och den motsvarande amerikanska obligationen ger 3%, motsvarar IRD 4% eller 7% minus 3%. Denna vinst säkerställs endast om växelkursen mellan dollar och pund förblir konstant.
En av de primära riskerna med denna strategi är osäkerheten i valutafluktuationer. I det här exemplet, om det brittiska pundet skulle falla i förhållande till den amerikanska dollarn, kan näringsidkaren uppleva förluster. Dessutom kan handlare använda hävstångseffekt, till exempel en faktor 10 till 1, för att förbättra deras vinstpotential. Om investeraren utnyttjade sin upplåning med en faktor 10 till 1, kunde han göra en vinst på 40%. Hävstång kan emellertid också orsaka stora förluster om det finns stora förändringar i valutakurser.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.