Serie 79
Examen i serie 79, känd fullt ut som Investment Banking Representative Qualification Examination (IB), är en undersökning för att avgöra om en registrerad representant är kvalificerad att bli en investeringsbanker. Examen administreras av Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) och bedömer kompetensen hos de som söker positioner i investeringsbanker genom att bestämma om de har tillräcklig kunskap om sammanslagningar och förvärv, uppköp, finansiell omstrukturering, offentlig investeringsbank och refinansiering, bland annat områden. De som vill ta tentamen måste sponsras av ett FINRA-medlemsföretag.
Breaking Down Series 79
Examen i serie 79 är avsedd för registrerad representant vars färdigheter är mer specifika än de som tillhandahålls av den bredare serien 7-tentamen. Nya regler antogs 2009 för att bättre förbereda individer specifikt på investeringsbankverksamhet eller tillsyn över dessa aktiviteter.
Serie 79 Fokus
Examen omfattar 175 frågor och fokuserar på fyra olika funktionsområden (antal frågor i varje avsnitt inom parentes):
1. Insamling, analys och utvärdering av data (75)
2. Underwriting / nya finansieringstransaktioner, typer av erbjudanden och registrering av värdepapper (43)
3. Fusioner och förvärv, anbudserbjudanden och ekonomiska omstruktureringstransaktioner (34)
4. Allmänna regler för värdepappersindustrin (23)
Serie 79 Förutsättningar
Medan en kandidat måste sponsras av ett FINRA-medlemsföretag finns det ingen förutsättning för tentamen.
Serie 79 Tillåtna aktiviteter
De som klarar serien 79 kan delta i följande aktiviteter:
-Skuldsättnings- och kapitalandelar, inklusive privata placeringar och offentliga erbjudanden.
-Fusioner och förvärv
-Anbud
-Finansiella omstruktureringar
-Sätt försäljning
-Distester eller andra företagsomorganisationer
-Företagskombinationstransaktioner
Serie 79 Exempelfrågor
1. Jag bedriver investeringsbankarbete som är begränsat till att strukturera privata värdepapperserbjudanden på mitt företag. Vilka registreringar behöver jag för att delta i den här aktiviteten?
Du kan registrera dig som antingen en representativ för investeringsbanker (IB) genom att genomgå examen Series 79 eller som en representant för privata värdepapperserbjudanden (PR) genom att genomgå examen Series 82.
2. Mitt företags verksamhet är begränsad till både strukturering och försäljning av privata värdepapperserbjudanden. Vilka registreringar behöver jag för att delta i båda typerna av aktiviteter?
Du har två registreringsalternativ för att delta i dessa aktiviteter: (a) registrera dig som representant för privata värdepapperserbjudanden (serie 82) eller (b) registrera dig som investeringsbankrepresentant (serie 79) och antingen som representant för allmän värdepapper (serie 7) eller en företags värdepappersrepresentant (serie 62).
3. Jag är registrerad som en representant för investeringsbanker (serie 79) enligt NASD-regel 1032 (i) Limited Representative-Investment Banking. I regeln anges att personer vars verksamhet innebär ”rådgivning om eller underlättande av erbjudande om skuld- eller aktierelaterade värdepapper genom en privat placering eller ett offentligt erbjudande, inklusive ... marknadsföring….” Måste registrera sig som en representant för investeringsbanker. Betyder det att jag kan delta i roadshow-aktiviteter och direktförsäljningsinsatser relaterade till ett skuldebrev eller aktier som erbjuder värdepapper utan att få några ytterligare registreringar?
Investeringsbankrepresentantens registreringskategori är tänkt att inkludera investeringsbanker, som som en del av sin jobbverksamhet, ger råd om eller underlättar marknadsföringen av ett erbjudande. Detta skulle inkludera aktiviteter som att utarbeta en marknadsföringsplan, ge råd om en marknadsföringsplan utarbetad av ett säljteam eller utveckla och / eller bidra med information för marknadsföringsmaterial. Det skulle dock inte inkludera personer som aktivt marknadsför erbjudandet och interagerar med investerare eller potentiella investerare, till exempel en person som deltar i roadshow-aktiviteter. En sådan person skulle också behöva registreras som en allmän värdepappersrepresentant (serie 7), företags värdepappersrepresentant (serie 62) eller representant för privata värdepapperserbjudanden (serie 82) beroende på vilken typ av erbjudande som erbjuds.
4. Jag är registrerad som representant för allmän värdepapper (serie 7) och bedriver både försäljning och marknadsföring av privata placeringar och offentliga erbjudanden. Behöver jag ytterligare registreringar?
Om du bara är engagerad i att sälja erbjudandet eller aktivt marknadsföra erbjudandet till investerare eller potentiella investerare, är Serie 7-registrering tillräcklig. Men om du vill delta i aktiviteter som att utarbeta en marknadsföringsplan eller ge råd om en marknadsföringsplan utarbetad av ett säljteam eller utveckla och / eller bidra med information för marknadsföringsmaterial, måste du också registreras som en representant för investeringsbanker ( Serie 79).
Serie 79 Examdetaljer
Kandidaterna har whiteboard / torr raderingsmarkörer och grundläggande elektroniska räknare, eftersom vissa frågor innebär beräkningar. Examen kan innehålla frågor som kräver användning av utställningar, såsom diagram, grafer och tabeller.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap där Investopedia erhåller ersättning.