Skattebaserade investeringsstrategier för pensionskonton

Medan de flesta får socialförsäkring beror en säker ekonomisk pension på att de också har betydande besparingar på ett pensionskonto. Vanligtvis måste dessa medel vara nästan 25 år (förutsatt att medelåldern för pensionering är 63 år och den genomsnittliga livslängden för någon som når den åldern är 19, 1 år för en man och 21, 8 år för en kvinna). Många av oss lever nu utöver den här förväntade livslängden, så mängden av medel som ackumuleras i pensionskonton beror inte bara på vad du bidrar med under ditt arbetsliv (och hur bra dessa investeringar gjorde), utan på din investeringsavkastning efter att du gått i pension. Dessa i sin tur beror på dina investeringsstrategier.

En samordnad strategi

Om du har mer än ett pensionskonto, till exempel en 401 (k) på jobbet och en personlig IRA, är det viktigt att samordna dina investeringsstrategier över alla dina innehav. Utan samordning kan du kopiera dina innehav och inte dra full nytta av möjligheten att diversifiera. Och om du är gift, kanske du vill koordinera investeringsval med de som gjorts för din makas pensionskonton.

Du vill också samordna dina innehav i dina skattepliktiga och uppskjutna konton. Så om du, utöver dina pensionskonton, har en beskattningsbar investeringsportfölj hos ett mäklarföretag eller med en fond, kan du granska dina innehav i alla sådana konton. Detta gör att du kan placera investeringar i lämpliga konton, beroende på skattehänsyn (förklaras senare) och andra faktorer. Om du till exempel vill äga skattefria kommunala obligationer tillhör dessa på ditt beskattningsbara konto. Om du lägger dem på ditt skatteskattade pensionskonto blir räntorna på obligationerna faktiskt beskattningsbara eftersom alla dina utdelningar beskattas som ordinarie inkomst, oavsett inkomstkälla.

Faktorer för att göra investeringsval

Det finns ingen enda strategi som är rätt för alla individer. Många faktorer kommer in i valet av investeringar för pensionsplaner. Överväga:

• Din sparhorisont. Ju längre tid du har tills din förväntade pension är, desto större risk har du råd att ta. Aktiemarknaden har upplevt allvarliga nedgångar, men om du har år att gå innan du behöver pengarna kan du väder ner nedgångarna och förvänta dig att värdet på ditt konto inte bara återgår till nivån före nedgången utan till en ännu högre nivå över tid. Till exempel nådde aktiemarknaden ett läge på 6 443, 27 den 6 mars 2009, vilket fick många konton att se nedgångar på 20% eller mer. Men om du inte sålde och dina besparingar var kvar tills nu, med marknaden på nästan 25 000, kunde ditt konto ha fördubblats.
  
• Din risktolerans. Om du tappar sömn på natten när aktiemarknaden minskar är din risktolerans låg. Detta innebär att du bör investera i värdepapper som inte påverkas (eller åtminstone inte påverkas allvarligt) av marknadsvängningar. Det betyder att du tynger dina investeringar tyngre med obligationsfonder och amerikanska statsobligationer och andra liknande värdepapper.
  
• Skatter. Pensioneringskonton är antingen skatter uppskjutna fordon (t.ex. 401 (k) s och traditionella IRA), där skatten på inkomst uppskjuts tills utdelningar tas, eller skattefria fordon (t.ex. utsedda Roth-konton och Roth IRA), där utdelningar från kontot blir skattefria efter fem år och andra villkor är uppfyllda. Således är det vettigt att välja investeringar med skatter i åtanke. Du betalar till exempel inte realisationsvinster vid aktievärde eller på aktieutdelning, så du kan parkera dina kapitalvinster i dina skattemottagade pensionskonton. På samma sätt ska du erkänna att även i skattefördelade konton kan du ha skatt på löpande inkomst (t.ex. schema K-1-inkomst från ett huvudbegränsat partnerskap), vilket är något du kanske vill undvika.
  
• Inflation. Inflationen har varit relativt mild de senaste åren, men med stigande federala räntor och en stramare arbetsmarknad som leder till högre löner kan inflationen värmas upp. På grund av detta är det viktigt att behålla en diversifierad portfölj och att inte uteslutande eller till och med huvudsakligen vara i obligationsfonder eller andra investeringar som påverkas negativt av inflationen. Vad betyder det här? När inflationen pressar räntorna högre, minskar värdet på en investering i en obligationsfond.
  
• Investeringsavgifter och kostnader. Vissa investeringar har högre avgifter än andra. Insättningscertifikat (CD) har inga avgifter, men det finns avgifter för investeringar i fonder, livränta och olika andra typer av investeringar. Jämför avgifterna och betrakta dem som en faktor i din investeringsstrategi. (Se även: En guide till investeraravgifter .)
  

Val av investeringar

Om du har en arbetsgivarsponserad plan erbjuds du en meny med förmåner. Till exempel erbjuder den genomsnittliga 401 (k) planen 25 investeringsalternativ. Det är upp till dig att välja vilken typ av investering (er) som passar din situation.

IRA-begränsningar. Lagen hindrar investeringar i vissa typer av tillgångar, inklusive:

• Samlarobjekt. Om du investerar i något av följande betraktas det som en distribution till dig: konstverk, mattor, antikviteter, metaller, ädelstenar, frimärken, mynt, alkoholhaltiga drycker och vissa andra materiella egendom. Emellertid behandlas inte som samlarföremål en, en halv, en fjärdedel eller en tiondel ounce amerikanska guldmynt, eller en ounce silvermynt myntade av Treasury Department samt vissa platinamynt och vissa guld, silver, palladium och platina bullion.
  
• Vissa fastigheter. Det finns ingen hinder för att investera i fastigheter, men det finns olika begränsningar som gör direkta investeringar i fastigheter opraktiska för de flesta. (Om du ändå vill göra det, måste du använda en självstyrd IRA där förvaltaren kan hålla fastigheten för kontot). Du kan naturligtvis inneha fastigheter genom ett fastighetsinvesteringsförtroende (REIT). (Mer information om hur du gör detta finns i Viktiga tips för investeringar i REIT.)
  

Poängen

I de flesta fall är investeringsstrategier upp till dig. För att göra bra val för din personliga situation, dra fördel av investeringsrådgivning som kan erbjudas av din arbetsgivare eller den fond som är värd för ditt konto. Fortsätt att utbilda dig om hur olika investeringar fungerar. Och viktigast av allt, övervaka kontinuerligt ditt konto så att du kan ändra investeringsstrategier när det är lämpligt (t.ex. närmar du pension).