Vad används schema K-1-dokument för?

Schema K-1 är en skattformulär för interna inkomster (IRS) som årligen utfärdas för en investering i partnerskap. Syftet med schema K-1 är att rapportera varje partners andel av partnerskapets resultat, förluster, avdrag och krediter. Det tjänar ett liknande syfte för skatterapportering som ett av de olika formulär 1099, som rapporterar utdelning eller ränta från värdepapper eller inkomst från försäljning av värdepapper.

Schema K-1 används också av aktieägare i S-företag, företag under 100 aktieägare som beskattas som partnerskap. Förtroende och gods som har fördelat inkomst till stödmottagare arkiverar också schema K-1.

Även om ett partnerskap i allmänhet inte är skattskyldigt, är enskilda partners (inklusive begränsade partners) skyldiga att beskattas på deras andel av partnerskapets inkomst, oavsett om det är fördelat eller inte. En K-1 utfärdas vanligtvis till skattebetalare som har investerat i begränsade partnerskap (LP) och vissa börshandlade fonder (ETF), till exempel de som investerar i råvaror.

Schema K-1

Så fungerar ett schema K-1

Skattekoden i USA tillåter användning av viss genomgående beskattning, som flyttar skatteplikt från ett företag (som ett partnerskap) till de individer som har ett intresse i det. Därför närvaro av schema K-1: Det kräver att partnerskapet följer varje partners grund (det vill säga graden av ekonomiskt deltagande) i företaget. Ett partnerskap förbereder en K-1 för att få en uppfattning om vad varje partners andel av avkastningen är, baserat på mängden kapital han har i partnerskapet. En partners grund ökas genom kapitaltillskott och hans inkomstandel, medan den minskas med en partners andel av förluster och eventuella uttag.

Den finansiella information som skickas till varje partners schema K-1 skickas till IRS tillsammans med formulär 1065. S-företag arkiverar också K-1s, åtföljande dem med formulär 1120S.

K-1: en notoriskt långsam skattform

Även om det inte är arkiverat i en enskild partners skattedeklaration, är schemat K-1 nödvändigt för att en partner ska exakt bestämma hur mycket inkomst som ska rapporteras för året. Tyvärr tenderar K-1 att ha ett rykte för att vara sent; krävs för att vara mottagen senast den 15 mars (eller den 15: e dagen i den tredje månaden efter att företagets skatteår slutar), det är faktiskt ofta en av de sista skattedokumenten som tas emot av skattebetalaren. Det finns många orsaker till varför, men det vanligaste är komplexiteten i att beräkna partners andelar, och att varje partners K-1 ofta måste beräknas individuellt. (Det brukade vara sämre: Innan IRS-reglerna ändrades 2017 behövde K-1s inte tas emot förrän den 15 april.)

För att ge förolämpning den skadliga väntan kan schema K-1 vara ganska komplicerat och kräva flera poster på skattebetalarens federala avkastning, inklusive sådana poster i schema A, schema B, schema D och i vissa fall formulär 678. Det är eftersom en partner kan tjäna flera typer av inkomster i schema K-1, inklusive hyresintäkter från ett partnerskaps fastighetsinnehav och inkomst från obligationsränta och aktieutdelningar. Det är också möjligt att K-1-inkomster kan utlösa den alternativa minimiskatten.