403 (b) Plan
En 403 (b) plan (skriven olika som en 403b eller 403 b plan) är ett pensionskonto för vissa anställda i offentliga skolor och skattefri organisationer. Deltagarna inkluderar lärare, skoladministratörer, professorer, regeringsanställda, sjuksköterskor, läkare och bibliotekarier. Religiösa ministrar kan också delta i dessa planer, även om det också finns en speciell plan typ, en 403 (b) (9), som är utformad specifikt för kyrkor.
Key Takeaways
- 403 (b) liknar 401 (k), men de tjänar anställda vid offentliga skolor och skattefria organisationer snarare än privatpersoner.
- Fördelarna med en 403 (b) jämfört med en 401 (k) kan inkludera snabbare avtjänning av dina medel och förmågan att ge ytterligare fångstbidrag
- Investeringsval kan dock vara mer begränsade med 403 (b), och vissa konton erbjuder mindre skydd från borgenärer än 401 (k) s.
Förstå planen för 403 (b)
Funktionerna och fördelarna med en 403 (b) -plan liknar i stort sett de som finns i en 401 (k) -plan. Båda har samma grundbidragsgränser - $ 19 000 per år från och med 2019. Kombinationen av anställdas och arbetsgivaravgifterna är begränsade till det lägsta på 56 000 USD per år, från och med 2019, eller 100% av den anställdas senaste årslön. Båda erbjuder också Roth-alternativ och kräver att deltagarna når 59½ års ålder för att ta ut pengar utan att påföra ett straff. En skillnad: 403 (b) -planen erbjuder inte fångstbidrag för 50 år och äldre.
Även om det inte är så vanligt kan din jobbsituation hamna i tillgång till både en 401 (k) och en 403 (b) -plan. I dessa fall kan anställda bidra till båda kontona. Ditt sammanlagda bidrag till båda planerna kan emellertid inte överstiga 19 000 $ -gränsen, och räknar inte med något infångningsbidrag på 401 (k).
01:20403 (b) Plan
Fördelarna med en 403 (b) pensionsplan
Intäkter och avkastning på belopp i en vanlig 403 (b) plan uppskjuts till skatt tills de dras tillbaka. Intäkter och avkastning på belopp i en Roth 403 (b) skjuts upp skatt om uttag är kvalificerade utdelningar.
Anställda med 403 (b) kan också vara berättigade till matchande bidrag, vars bestämmelser varierar beroende på arbetsgivaren. Planer som inte erbjuder sådana arbetsgivarmatchningar berövar de anställda i allt väsentligt gratis pengar som dessa tillhandahåller, men de kan leda till lägre kundkostnader. De 403 (b) som saknar matchande bidrag krävs inte för att uppfylla de hårda tillsynsreglerna i lagen om anställda för pensionering av anställda (ERISA), vilket innebär att deras administrativa avgifter kan vara lägre än för 401 (k) eller andra fonder som är föremål för till större övervakning. (Emellertid kommer icke-ERISA-status också några potentiella nackdelar för kontoinnehavare, som anges nedan.)
Många 403 (b) planerar inväxtfonder under en kortare period än 401 (k) s, och vissa tillåter till och med omedelbar intjäning av fonder, vilket 401 (k) sällan gör. Dessutom, om en anställd har mer än 15 års tjänst hos vissa ideella organisationer eller statliga myndigheter, kan de eventuellt ge ytterligare fångstbidrag till en 403 (b) plan som de som har en plan på 401 (k) kan " t. Enligt denna bestämmelse kan du bidra med ytterligare $ 3 000 per år upp till en livstidgräns på $ 15 000. Och till skillnad från de vanliga avtalsbestämmelserna för pensionsplanen, behöver du inte vara 50 år eller äldre för att dra nytta av detta.
403 (b) planer är undantagna från tester utan diskriminering, vilket syftar till att säkerställa att anställda på hög nivå eller högt kompenserade inte får oproportionerligt mer i förmåner från en pensionsplan än andra arbetare.
Nackdelar med en 403 (b) plan
Liksom med en 401 (k), är fonder som tas ut från en 403 (b) plan före ålder 59½ omfattade en 10% skattesats, även om du kan undvika straffen under vissa omständigheter, till exempel att skilja dig från en arbetsgivare vid 55 års ålder, som behöver betala en kvalificerad medicinsk kostnad eller bli funktionshindrad.
En 403 (b) kan erbjuda ett smalare val av investeringar än de andra typerna av pensionsplan. Anledningen: 401 (k) tenderar att administreras av fondbolag och erbjuder därför en mängd av dessa mångsidiga och mångsidiga investeringsalternativ. De flesta 403 (b) planer erbjuder nu också val av fonder, även om de är inne i ett avtal med rörlig livränta i de flesta fall. Fasta och rörliga kontrakt och fonder är dock de enda typer av investeringar som är tillåtna inom dessa planer. andra värdepapper, till exempel aktier och fastighetsinvesteringar (REIT), är förbjudna.
Förekomsten av ett investeringsalternativ som 403 (b) gör tjänst är i bästa fall en blandad välsignelse. När 403 (b) uppfanns 1958, var det känt som en beskattad livränta. Medan tiderna har förändrats och 403 (b) planer nu kan erbjuda fonder, som nämnts, betonar många fortfarande livränta. Dessa investeringar har vissa fördelar, men finansiella rådgivare rekommenderar ofta att investera i livränta i en 403 (b) och andra skatteutsatta investeringsplaner av olika skäl.
Observera att 403 (b) som inte har ERISA-skydd, som vanligtvis är fallet för dem som saknar arbetsgivarmatchningar, kan sakna samma skyddsnivå från borgenärer som typer som kräver ERISA-efterlevnad, inklusive 401 (k) s. Om du riskerar att fordringsägare förföljer dig, tala med en lokal advokat som förstår nuanserna i din stat. Lagarna kan vara komplexa.
Andra nackdelar med icke-ERISA 403 (b) är deras undantag från tester utan diskriminering. Utförd årligen är denna testning utformad för att förhindra ledande eller högt kompenserade anställda från att få ett oproportionerligt stort antal förmåner från en viss plan. Dessutom innebär bristen på ERISA-skydd att planen inte behöver följa ERISA-standarder för att säkerställa planens säkerhet.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.