Är avgifter för fastighetsplanering avdragsgilla?

Avgifter för fastighetsplanering var avdragsgilla, men inte längre.

För det första är fastighetsplanering den allmänna termen som täcker arrangera tillgångar och egendom för distribution vid dödsfall till mottagarna. Det inkluderar skapandet av juridiska handlingar som fonder och testamente, såväl som direktiv som hållbar fullmakt och levande testamente.

Fastighetsplanering är inte bara för de rika. Utan en plan finns kan lösning av affärer efter ens död ha en långvarig - och kostsam - inverkan på nära och kära. Tyvärr har de senaste skatteförändringarna gjort det svårare, om inte omöjligt, att fortsätta dra av många fastighetsplaneringsavgifter.

Key Takeaways

• Fastighetsplanering är en viktig del av att vidarebefordra sina tillgångar och förmögenhet till nära och kära och andra förmånstagare.
• Fastighetsplanering kan vara dyrt - med advokater, revisorer och finansiella rådgivare.
• Vissa fastighetsplaneringsavgifter var berättigade som en specificerad avdrag enligt IRS-reglerna, men skattelättnader och jobb lagen ändrade det.

IRS-regler har ändrats

Vissa fastighetsplaneringsavgifter var berättigade som en specificerad avdrag enligt IRS-regler för diverse avdrag på schema A, men skatte- och jobblagen ändrade det - åtminstone för nu.

Fram till nyligen tillät IRS att juridiska avgifter för planeringstjänster för fastighetsskatt kunde ha varit avdragsgilla om de uppstod för produktion eller insamling av inkomst; underhåll, bevarande eller förvaltning av inkomstproducerande fastigheter; eller skatterådgivning eller planering.

Många bestämmelser i lagen om skattesänkningar och arbetstillfällen kommer att solnedgången i slutet av 2025. En politisk förändring i Washington innan dess kunde också återuppliva vissa avdrag.

De som planerade att dra avgifter för rådgivning om konstruktion av sådana inkomstgenererande instrument som inkomstförtroende eller vägledning om användning av exempelvis fastighetsöverföringsmetoder kommer nu i allmänhet inte att kunna dra av kostnaderna för avgifterna i sin skattedeklaration. . Andra exempel på tjänster per avgift som inte längre är avdragsgilla inkluderar investeringsråd för fonder som innehas av boet och förberedande av förtroendeskatter.

Vissa avgifter var inte avdragsgilla innan skatteförändringarna: fastighetsplanering avseende enkel överföring av egendom eller vårdnadsföring, som är vanligt med de flesta testament, t.ex. litar på att förhindra fastighetstillgångar från att behöva gå till skiljedom.

Många bestämmelser i lagen om skattelättnader och arbetstillfällen kommer att solnedgången i slutet av 2025. Vilken, om någon, kommer att förnyas är naturligtvis oklart. En politisk förändring i Washington före dess kunde också återuppliva vissa avdrag för fastighetsplaneringsavgifter.

Poängen

De som var beroende av avdrag för fastighetsplaneringsavgifter måste nu hitta andra sätt att spara när de förmedlar förmögenhet. (Till exempel donatorrådgivna medel har blivit skattesmart fastighetsplaneringsverktyg efter reformen.) Nu är mer än någonsin en finansiell rådgivare eller skattekspert det bästa första stoppet för dem som börjar planera sina gods.