Introduktion till Swing Trading

Swing-handel har beskrivits som en slags grundläggande handel där positioner hålls längre än en dag. De flesta fundamentalister är svänghandlare eftersom förändringar i företagens grundläggande i allmänhet kräver flera dagar eller till och med en vecka för att orsaka tillräcklig prisrörelse för att ge en rimlig vinst.

Men denna beskrivning av swing-handel är en förenkling. I verkligheten sitter swinghandel mitt i kontinuummet mellan dagshandel och trendhandel. En dagshandlare kommer att inneha ett lager var som helst från några sekunder till några timmar men aldrig mer än en dag; en trendhandlare undersöker de långsiktiga grundläggande trenderna för en aktie eller ett index och kan inneha aktien i några veckor eller månader. Svänghandlare har en viss aktie under en period, vanligtvis några dagar till två eller tre veckor, vilket är mellan dessa ytterligheter, och de kommer att handla beståndet på grundval av svängningarna inom veckan eller månaden mellan optimism och pessimism.

Key Takeaways

• De flesta fundamentalister är svänghandlare eftersom förändringar i företagens grundläggande i allmänhet kräver flera dagar eller till och med en vecka för att orsaka tillräcklig prisrörelse för att ge en rimlig vinst.
• Swing trading ligger mitt i kontinuummet mellan day trading till trend trading.
• Den första nyckeln till framgångsrik swing-handel är att välja rätt aktier.

De rätta aktierna för Swing-handel

Den första nyckeln till framgångsrik swing-handel är att välja rätt aktier. De bästa kandidaterna är storkapitalaktier, som är bland de mest aktivt handlade aktierna på de stora börserna. På en aktiv marknad kommer dessa bestånd att svänga mellan breddefinierade höga och låga ytterligheter, och svänghandlaren kommer att rida vågen i en riktning under ett par dagar eller veckor bara för att byta till motsatt sida av handeln när aktien vänder mot .

Vad är Swing Trading?

Rätt marknad

I någon av de två marknadsekstremerna, björnmarknadsmiljön eller rasande tjurmarknaden, visar swinghandeln att vara en ganska annorlunda utmaning än på en marknad mellan dessa två ytterligheter. I dessa ytterligheter kommer inte ens de mest aktiva bestånden att uppvisa samma svängningar upp och ner som när index är relativt stabila under några veckor eller månader. På en björnmarknad eller tjurmarknad kommer momentum generellt att bära aktier under en lång tid enbart i en riktning, vilket därmed bekräftar att den bästa strategin är att handla på grundval av en längre riktningstrend.

Därför är svänghandlaren bäst positionerad när marknaderna inte går någonstans - när index stiger under ett par dagar, sedan minskar de närmaste dagarna, bara för att upprepa samma allmänna mönster om och om igen. Ett par månader kanske passerar med stora aktier och index ungefär på samma plats som deras ursprungliga nivåer, men svänghandlaren har haft många möjligheter att fånga de kortsiktiga rörelserna upp och ner (ibland inom en kanal).

Naturligtvis är problemet med både swing-handel och långsiktig trendhandel att framgång bygger på korrekt identifiering av vilken typ av marknad som för närvarande upplevs. Trendhandel skulle ha varit den ideala strategin för tjurmarknaden under det sista halvan av 1990-talet, medan swing-handel antagligen skulle ha varit bäst för 2000 och 2001.

Använda det exponentiella rörliga genomsnittet

Enkla rörliga medelvärden (SMA) ger stöd och motståndsnivåer, såväl som hausseartade och baisseartade mönster. Support- och motståndsnivåer kan signalera om man ska köpa en aktie. Bullish och baisseartad crossover-mönster signalerar prispunkter där du ska ange och lämna aktier.

Det exponentiella rörliga genomsnittet (EMA) är en variation av SMA som lägger mer tonvikt på de senaste datapunkterna. EMA ger handlare tydliga trendsignaler och in- och utgångspunkter snabbare än ett enkelt glidande medelvärde. EMA-övergången kan användas i swing-handel till tidsinträdes- och utgångspunkter.

Ett grundläggande EMA-övergångssystem kan användas genom att fokusera på de nio-, 13- och 50-periodiga EMA: erna. En hausseartad crossover uppstår när priset går över dessa rörliga medelvärden efter att ha varit under. Detta betyder att en reversering kan vara på korten och att en trend kan börja. När den nio-periodiga EMA korsar över den 13-periodiga EMA, signalerar den en lång post. Emellertid måste den 13-periodiga EMA vara över 50-periodens EMA eller korsa över den.

Å andra sidan inträffar en baisseartad övergång när priset på en säkerhet faller under dessa EMA: er. Detta signalerar en potentiell reversering av en trend, och den kan användas för att tidsbestämma en utgång från en lång position. När den nio-periodiga EMA korsar under den 13-periodiga EMA, signalerar den en kort inresa eller en utgång från en lång position. Emellertid måste den 13-periodiga EMA under 50-periodens EMA eller korsa under den.

Baslinjen

Mycket forskning om historiska data har visat att i en marknad som främjar swing-handel tenderar likvida aktier att handla över och under ett basvärde, vilket visas på ett diagram med en EM). I sin bok, "Kom in i mitt handelsrum: en fullständig guide till handel" (2002), använder Dr. Alexander Elder sin förståelse för ett akties beteende ovan och under baslinjen för att beskriva swinghandlarens strategi att "köpa normalitet och sälja mani "eller" förkortar normalitet och täcker depression. " När svänghandlaren har använt EMA för att identifiera den typiska baslinjen på aktiekartan, går han eller hon långt vid baslinjen när beståndet är på väg upp och kort vid baslinjen när beståndet är på väg ner.

Så, swing handlare är inte ute efter att träffa hemmaföretaget med en enda handel - de är inte bekymrade över den perfekta tiden att köpa en aktie exakt i botten och sälja exakt i dess topp (eller vice versa). I en perfekt handelsmiljö väntar de på att aktien ska träffa dess baslinje och bekräfta dess riktning innan de gör sina drag. Berättelsen blir mer komplicerad när en starkare upp- eller nedtrend spelas: näringsidkaren kan paradoxalt nog gå långt när beståndet sjunker under sin EMA och vänta på att aktien ska gå tillbaka i en upptrend, eller han eller hon kan korta en aktie som har stött ovanför EMA och vänta på att den tappar om den längre trenden är nere.

Intäkter

När det är dags att ta vinst kommer svänghandlaren att lämna handeln så nära som möjligt till den övre eller nedre kanallinjen utan att vara för exakt, vilket kan orsaka risken för att missa den bästa möjligheten. På en stark marknad när en aktie uppvisar en stark riktningsutveckling kan handlare vänta på att kanallinjen nås innan de tar sin vinst, men på en svagare marknad kan de ta sina vinster innan linjen träffas (i händelse av att riktningen ändras och linjen träffas inte på den specifika svingen).

Poängen

Swing trading är faktiskt en av de bästa handelsstilarna för den början näringsidkaren att få sina fötter våta, men det erbjuder fortfarande en betydande vinstpotential för mellanliggande och avancerade handlare. Gunghandlare får tillräckligt med feedback på sina branscher efter ett par dagar för att hålla dem motiverade, men deras långa och korta positioner på flera dagar är av den varaktighet som inte leder till distraktion. Däremot erbjuder trendhandel större vinstpotential om en näringsidkare kan fånga en stor marknadstrend på veckor eller månader, men få är de handlare med tillräcklig disciplin för att inneha en position som länge utan att bli distraherad. Å andra sidan kan handel med dussintals aktier per dag (dagshandel) bara visa sig vara för vitt-knockat av en tur för vissa, vilket gör swing-handel till det perfekta mediet mellan extremerna.