Definition av nivå 1 hävstångsgrad
Höjningsgraden för nivå 1 mäter en banks kärnkapital till dess totala tillgångar. Förhållandet använder nivå 1-kapital för att bedöma hur säkrad en bank är i förhållande till sina konsoliderade tillgångar. Tier 1-tillgångar är tillgångar som lätt kan likvideras om en bank behöver kapital i händelse av en finansiell kris. Höjningsgraden för nivå 1 mäter en banks ekonomiska hälsa.
Skuldsättningsgraden för nivå 1 används som ett verktyg av centrala monetära myndigheter för att säkerställa bankernas kapitaltäckning och för att sätta begränsningar för i vilken utsträckning ett finansiellt företag kan utnyttja sin kapitalbas.
Key Takeaways
- Höjningsgraden för nivå 1 mäter en banks kärnkapital till dess totala tillgångar. Förhållandet använder nivå 1-kapital för att bedöma hur säkrad en bank är i förhållande till sina konsoliderade tillgångar.
- nivå 1-hävstångsgraden används som ett verktyg av centrala monetära myndigheter för att säkerställa bankernas kapitaltäckning och för att sätta begränsningar för i vilken utsträckning ett finansiellt företag kan utnyttja sin kapitalbas.
- Även om det anses att bankerna har tillräckligt med kapital med en hävstångsgrad över 5%, vet vi inte förrän nästa finansiella kris för att ta reda på om banker verkligen kan motstå en ekonomisk chock eller kris.
Nivå 1 hävstångsgrad
Formeln för nivå 1-hävstångsgraden är:
Nivå 1 hävstångsgrad = tier 1-kapitalKonsoliderade tillgångar × 100 var: nivå 1-kapital = gemensamt kapital, kvarvarande vinster, reserver plus vissa andra instrument \ börja {inriktad} & \ text {nivå 1 hävstångsgrad} = \ frac {\ text { Nivå 1 kapital}} {\ text {Konsoliderade tillgångar}} \ gånger 100 \\ & \ textbf {där:} \\ & \ text {Nivå 1 kapital} = \ text {Gemensamt kapital, behållen vinst, } \\ & \ text {reserver, plus vissa andra instrument} \\ \ end {inriktad} Nivå 1 Hävstångsgrad = Konsoliderade tillgångarTier 1 Kapital × 100 var: tier 1 Kapital = Common equity, behållat resultat, reserver plus vissa andra instrument
Hur man beräknar nivå 1-hävstångsgrad
- Nivå 1-kapitalet för banken placeras i räknaren för skuldsättningsgraden. Tier 1-kapitalet representerar en banks gemensamma kapital, behållen vinst, reserver och vissa instrument med diskretionär utdelning och utan löptid.
- Bankens totala konsoliderade tillgångar för perioden placeras i nämnaren för formeln, som vanligtvis redovisas i en banks kvartals- eller årsresultatrapport.
- Dela upp bankens nivå 1-kapital med totala konsoliderade tillgångar för att uppnå nivå 1-hävstångsgraden. Multiplicera resultatet med 100 för att konvertera antalet till en procentsats.
Vad berättar nivå 1-hävstångsgraden?
Höjningsgraden på nivå 1 infördes av Basel III, ett internationellt reglerande bankfördrag som föreslogs av Basel-kommittén för banktillsyn 2009. Förhållandet använder Tier 1-kapital för att bedöma hur häftig en bank är i förhållande till sina konsoliderade tillgångar. Ju högre nivå 1-hävstångsgraden är, desto högre är sannolikheten för att banken motstår negativa chocker i balansräkningen.
Komponenter i nivå 1-hävstångsgraden
Tier 1-kapitalet är en banks kärnkapital enligt Basel III och består av det mest stabila och likvida kapitalet samt det mest effektiva för att absorbera förluster under en finanskris eller nedgång.
Nämnaren i Tier 1-hävstångsgraden är en banks totala exponeringar, som inkluderar dess konsoliderade tillgångar, derivatexponering och vissa exponeringar utanför balansräkningen. Basel III krävde att banker skulle inkludera exponeringar utanför balansräkningen, såsom åtaganden att ge lån till tredje parter, standby-kreditbrev (SLOC), acceptans och kreditbrev.
Krav på nivå 1-hävstångsgrad
Basel III fastställde ett minimikrav på 3% för nivå 1-hävstångsgraden, medan det öppnade möjligheten att göra tröskeln ännu högre för vissa systematiskt viktiga finansinstitut. 2014 släppte Federal Reserve, Office of the Comptroller of Currency (OCC) och Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) reglerande kapitalkrav som införde högre hävstångsgrader för banker i vissa storlekar som var effektiva från 1 januari 2018. .
Bankholdingsföretag med mer än 700 miljarder dollar i konsoliderade totala tillgångar eller mer än 10 biljoner dollar i tillgångar under förvaltning måste behålla ytterligare 2% buffert, vilket gör deras lägsta nivå 1-skuldsättningsgrad till 5%. Dessutom, om en försäkrad deponeringsinstitution täcks av en ram för korrigerande åtgärder, vilket innebär att den visade kapitalbrister tidigare, måste den visa att minst en 6% -nivå 1-skuldsättningsgrad för att anses vara välkapitaliserad.
Real World Exempel på Tier 1 Leverage Ratio
Nedan följer kapitalförhållandena för Bank of America Corporation (BAC) som rapporterades i bankens resultatrapport för tredje kvartalet den 31 oktober 2018.
- Med markering med rött längst ner i tabellen beräknades och redovisades en hävstångsgrad på nivå 1 på 8, 3% för perioden.
- Vi kan beräkna kvoten genom att ta det totala nivå 1-kapitalet på 186 189 miljarder dollar (markerat med grönt) och dela det med bankens totala tillgångar på 2, 240 biljoner dollar (markerade med blått).
- Beräkningen är som följer: $ 186, 189 miljarder $ 2, 240 biljoner × 100 = 8, 3% \ frac {\ $ 186, 189 \ text {billion}} {\ $ 2, 240 \ text {biljon}} \ gånger 100 = 8, 3 \% $ 2, 240 biljoner $ 186, 189 miljarder × 100 = 8, 3%
- Bank of America: s nivå 1-hävstångsgrad på 8, 3% ligger långt över kravet på 5% av tillsynsmyndigheterna.
Skillnaden mellan nivå 1-hävstångsgraden och kapitalnivån
Kärnprimärkapitalkvoten är förhållandet mellan en banks kärnprimärkapital - det vill säga eget kapital och uppenbara reserver - till dess totala riskvägda tillgångar. Det är ett viktigt mått på en banks ekonomiska styrka som har antagits som en del av Basel III-avtalet om bankreglering.
Kapitalnivån i nivå 1 mäter en banks kärnkapitalkapital mot dess totala riskvägda tillgångar, som inkluderar alla tillgångar som banken innehar som systematiskt vägs för kreditrisk. Höjningsgraden för nivå 1 mäter en banks kärnkapital till dess totala tillgångar. Förhållandet använder nivå 1-kapital för att bedöma hur säkrad en bank är i förhållande till sina konsoliderade tillgångar medan nivå 1-kapitalkvoten mäter bankens kärnkapital mot dess riskvägda tillgångar.
Begränsningar för att använda nivå 1-hävstångsgraden
En begränsning av att använda nivå 1-hävstångsgraden är att investerare är beroende av banker för att korrekt beräkna och rapportera sina nivå 1-kapital och totala tillgångar. Om en bank inte rapporterar eller beräknar sina siffror korrekt kan hävstångsgraden vara felaktig. Det anses också att bankerna har tillräckligt med kapital med en hävstångsgrad över 5%, men vi vet inte förrän nästa finansiella kris för att ta reda på om banker verkligen kan motstå en ekonomisk chock eller kris.